老师好,我想请问下如下问题:现有关于中国上市公司股票回报的日度数据想进行分组garch回归,公司代码变量名为code,日度回报变量名为ret,现在想对每一公司的股票回报进行garch回归,并且依据计算出来的数据分别求出每家公司每天对应的条件波动率,自己编写的代码如下:
by code:arch ret, arch(1) garch(1)
by code: predict ht,variance
程序出错,第二条命令跑不了
如果编写为:
by code:arch ret, arch(1) garch(1)
predict ht,variance
则计算出来的条件波动率所用的参数均是基于最后一家公司的回归结果
不知道正确的命令应该怎么编写呢?麻烦老师了,谢谢老师~