<P><FONT size=5>天相投顾：辰州矿业－“资源”+“多元化”金属生产企业 </FONT></P>
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<P>&#1048698; 公司主营业务为金锑钨及其共（伴）生矿的勘探、开采、<BR>冶炼和加工。主要产品为黄金、精锑、三氧化二锑及仲<BR>钨酸铵等。本次IPO后公司总股本为39,100万股，其中本<BR>次发行股票9,800万股，占发行后总股本的25.06%。<BR>&#1048698; 我国是世界最大的金属锑、钨生产国，具有产品定价权。<BR>从公司产品所属行业来看，我国是世界最大的金属锑、<BR>钨生产国，近年来产量占世界锑、钨产量的90%以上，<BR>具有一定的产品定价权。<BR>&#1048698; 产品的多元化和完整的产业链抵御金属价格波动风险。<BR>公司产品涉及黄金、锑、钨等领域，这些金属的价格走<BR>势未必趋于一致，产品的多元化在一定程度上有助于降<BR>低公司的价格风险。此外，公司的业务涉及勘探、采矿、<BR>选矿、冶炼、精炼、深加工及研究开发，公司拥有的矿<BR>产资源为后续的冶炼及深加工业务提供较为充足的原<BR>料。完整的产业链为公司持续盈利和减少盈利波动创造<BR>了良好的条件。<BR>&#1048698; 公司本次募集资金用于投资公司本部矿</P>