中原证券

　　报告关键要素:

　　大股东再次与河北省展开合作,涉及到公司的项目金额高达122亿元。其中交通物联网公共服务平台的建设影响重大,再次彰显了控股股东华录集团作为央企的接单实力;正定县、鹿泉区智慧城市项目进一步丰富了公司的项目储备,有利于提升公司的行业影响力。考虑到本次河北项目的执行还存在较大的不确定性,我们暂时不考虑项目对公司未来业绩的影响,继续维持前期对公司的盈利预测。预计15-16年公司EPS(按照增发完成后摊薄计算)为0.81元、1.15元,按8日收盘价59.94元计算,对应PE为74.03倍、52.29倍。考虑到公司业务发展良好,未来仍具有较好的长期投资价值,维持对公司“买入”的投资评级。但由于近期创业板的快速回调,计算机行业整体估值下移,而公司由于较早进入停牌期,后续复盘或仍将面临短期回调压力。

　　事件:

　　公司于7月7日晚间公告了关于控股股东与河北省政府签署合作协议的事宜,并继续进入停牌阶段。

　　点评:

　　华录集团与河北省政府签署协议,集团下两家公司同时停牌。华录集团是国务院国资委直接管理的专业从事数字音视频产品及相关应用技术研发 ...

全文地址：https://bbs.pinggu.org/thread-3814337-1-1.html