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中国证券业监管机构表示，原则上将暂停批准新设证券公司，这是为整合券商林立的中国证券业而作出的最新举措，也意味着华尔街进军中国证券市场的雄心壮志遭遇了新的阻碍。
中国证券监督管理委员会(China Securities Regulatory Commission)在周四发布的声明中表示，证监会暂停批准新设证券公司（含外资参股证券公司）以及营业性分支机构。该声明表示暂停审批是“原则上的”，不适用于“有利于行业整合的个案。”
这份简短声明出现在对中国券商（其中包括外资参股证券公司）应如何设立的规定中。该声明并未说明在何时停止实施该暂行办法，不过由于中国对世界贸易组织(World Trade Organization)的承诺，外国公司不会长久被排除在券商业务之外。在此份声明发布前的近一年时间里，中国证监会多次暗示不愿允许更多外商进入券商行业。与此同时，其他行业──从银行业到建筑设备行业，不一而足──的外国公司最近在中国也面临着政府的行政干预。
只有少数全球大型证券公司在中国价值4,500亿美元的证券市场上占有一席之地，涉足证券经纪或包销业务。高盛集团(Goldman Sachs Group Inc.)由于拥有一家投资银行的股份得以立足于券商业务，瑞士银行(UBS AG)正在就收购一家券商进行谈判。而美林公司(Merrill Lynch & Co.)、汇丰控股有限公司(HSBC Holdings PLC)和花旗集团(Citigroup Inc.)等大型金融公司在中国还没有涉足券商业务。
《华尔街日报》在去年12月曾报导说，证监会曾对外国券商表示，不再受理外资入股证券公司的申请。监管当局在对瑞士银行交易进行最后审批时也动作缓慢，瑞银出资2.10亿美元购入拥有6个分支机构的北京证券(Beijing Securities) 20%的股份。瑞银发言人周四表示，这笔交易正在朝着获得监管机构最后批准的方向稳步迈进，该公司正在准备开展业务。
中国的证券业拥有152家公司和3,000个分支机构。证券业最近几年亏损经营，北京方面多次表示希望解决这方面的问题。中国建银投资有限责任公司(Jianyin Investment Securities Co.)驻上海的分析师宋健华说，声明表示政府希望在证券行业扩张前，能够首先解决它面临的问题。
中国证券监管机构自2005年5月以来一直致力于推进1,400家上市公司的股权分置改革。过去，政府通过国有股控制着大多数上市公司，而这些国有股是不能公开上市交易的。随着这项改革的推进──90%的上市公司已经完成了改革，中国股市的人气重新聚拢，上证综合指数2006年已累计上涨了约46%。
此外，中国在金融行业的其他领域也更加开放。多家外国公司已经增持了其合资共同基金管理公司的少数股权。合格境外机构投资者(QFII)的投资额度也已缓慢升至71.4亿美元。知情人透露，由高盛持股33%的投资银行最近赢得了为平安人寿保险股份有限公司(Ping An Insurance Co.)和宁波市商业银行(Ningbo Commercial Bank)承销国内首次公开募股的授权。
中国证监会周四发布的条例对外资参股中国证券公司的比例作出了规定，外资企业的持股上限为三分之一。该规定还对中国券商如何在国内外推广业务，包括通过互联网推广做出了规定。
James T. Areddy from WSJ
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