更新时间:2022年2月6日
处理软件:Stata16
样本区间:2001-2020(可根据需要自行调整)
观测值:42327/42318
数据说明:本数据为上市公司应计盈余管理修正Jones模型,当然模型有很多版本,最主要的区别是是否加入常数项以及公式(1)是否要剔除应收的部分。当然,Stata的处理思路大同小异,只需要在变量上稍作修改。附件中包含处理好的数据以及完整的处理代码do文件。本数据包含修正Jones模型的两种主要情况,详见后文。
模型说明:
样本筛选(可根据需要自行调整):
1.仅保留沪深两市A股上市公司;
2.剔除金融行业上市公司;
3.剔除ST、PT样本;
4.剔除分年度分行业回归观测值小于10的样本;
5.连续变量在1,99百分位进行缩尾处理;
根据2012年证监会行业标准进行划分,制造业“C”取 2 位,其他行业取1位
描述性统计:
(1)常用模型
variable | N | mean | sd | min | p50 | max |
NDA | 42327 | -0.013 | 0.037 | -0.431 | -0.012 | 0.685 |
DA | 42327 | 0.005 | 0.095 | -0.639 | 0.006 | 0.723 |
AbsDA | 42327 | 0.065 | 0.069 | 0 | 0.043 | 0.723 |
(2)其他形式:公式(1)剔除应收部分
variable | N | mean | sd | min | p50 | max |
NDA | 42318 | -0.012 | 0.032 | -0.462 | -0.01 | 1.063 |
DA | 42318 | 0.004 | 0.095 | -0.612 | 0.004 | 0.709 |
AbsDA | 42318 | 0.065 | 0.07 | 0 | 0.043 | 0.709 |
各年度观测值:
(1)常用模型
年份 | Freq. | Percent | Cum. |
2001 | 1,098 | 2.59 | 2.59 |
2002 | 1,185 | 2.8 | 5.39 |
2003 | 1,251 | 2.96 | 8.35 |
2004 | 1,304 | 3.08 | 11.43 |
2005 | 1,384 | 3.27 | 14.7 |
2006 | 1,386 | 3.27 | 17.97 |
2007 | 1,456 | 3.44 | 21.41 |
2008 | 1,569 | 3.71 | 25.12 |
2009 | 1,599 | 3.78 | 28.9 |
2010 | 1,738 | 4.11 | 33 |
2011 | 2,090 | 4.94 | 37.94 |
2012 | 2,345 | 5.54 | 43.48 |
2013 | 2,471 | 5.84 | 49.32 |
2014 | 2,516 | 5.94 | 55.26 |
2015 | 2,618 | 6.19 | 61.45 |
2016 | 2,781 | 6.57 | 68.02 |
2017 | 3,028 | 7.15 | 75.17 |
2018 | 3,388 | 8 | 83.18 |
2019 | 3,469 | 8.2 | 91.37 |
2020 | 3,651 | 8.63 | 100 |
Total | 42,327 | 100 |
(2)其他形式:公式(1)剔除应收部分
年份 | Freq. | Percent | Cum. |
2001 | 1,098 | 2.59 | 2.59 |
2002 | 1,185 | 2.8 | 5.39 |
2003 | 1,251 | 2.96 | 8.35 |
2004 | 1,304 | 3.08 | 11.43 |
2005 | 1,384 | 3.27 | 14.7 |
2006 | 1,386 | 3.28 | 17.98 |
2007 | 1,456 | 3.44 | 21.42 |
2008 | 1,569 | 3.71 | 25.13 |
2009 | 1,599 | 3.78 | 28.9 |
2010 | 1,738 | 4.11 | 33.01 |
2011 | 2,090 | 4.94 | 37.95 |
2012 | 2,345 | 5.54 | 43.49 |
2013 | 2,471 | 5.84 | 49.33 |
2014 | 2,516 | 5.95 | 55.28 |
2015 | 2,618 | 6.19 | 61.46 |
2016 | 2,781 | 6.57 | 68.03 |
2017 | 3,028 | 7.16 | 75.19 |
2018 | 3,379 | 7.98 | 83.18 |
2019 | 3,469 | 8.2 | 91.37 |
2020 | 3,651 | 8.63 | 100 |
Total | 42,318 | 100 |
代码数据展示: