原模型如下:Tradeijym = exp{α1COVIDiym + β1COVIDjym + δijy + δijm + δym}⋅∈ijym
共三年36个月的月度数据,需要控制三个固定效应,stata回归代码如下:
(1)ppmlhdfe trade casei casej,absorb(code#year code#month) nolog
这个没有问题,但是只控制了两个固定效应
(2)ppmlhdfe trade casei casej,absorb(code#year code#month year#month) nolog
这个就有问题,这个代码回归的结果是,casei被omitted掉了,因为存在共线性,但是casei和casej是指两个不同国家的疫情确诊人数,不可能存在共线性,请问该怎么解决呢?