知情人士表示,亚洲最大的私人股本企业之一太盟投资集团(PAG)和世界最大的对冲基金之一萧氏企业(DE Shaw)是海通证券(Haitong Securities)在香港上市的主要基础投资者。海通此次的募股规模为18亿美元。
其中约三分之一(近6亿美元)的股票将预先售给约11家投资者。本次上市成功与否非常重要,关系到能否提振人们对香港趋于停滞的首次公开发行(IPO)市场的信心。自去年12月珠宝连锁店周大福(Chow Tai Fook)价值20亿美元的首次公开发行之后,香港IPO市场实际上已经停滞。今年香港上市的唯一够一定规模的股票是阳光油砂(Sunshine Oilsands),该股上市第一周下跌了8%以上,不过现在的股价只比上市价格低1%。
海通是去年下半年在上市前放弃上市的一系列中国企业之一,当时,欧洲主权债务危机对全球市场的信心都造成了负面影响。
汤森路透(Thomson Reuters)数据显示,有总金额超过150亿美元的IPO准备登陆亚洲股市。这些交易中,欲登陆香港股市的包括另一家在沪市上市的金融集团中国光大银行(China Everbright)总额50亿到60亿美元的H股发售;中国生物技术集团公司(China National Biotech Group)总额15亿至20亿美元的发售;法国医疗集团蓝星安迪苏(Bluestar Adisseo)总额15亿美元的发售;以及中国重型机械企业徐工集团(XCMG)总额12亿美元的上市。
海通这笔交易的知情人士透露,由TPG前亚洲业务合伙人单伟建领导的PAG将认购价值约3亿美元的股份。萧氏企业也是重要投资者,而包括香港大新银行(Dah Sing Bank)在内的另外八家基础投资者将认购这近6亿美元预售股份的其余部分。
一位知情人士称,在更大范围的路演及面向散户的发售启动之前,承销股票的银行——花旗集团(Citigroup)、瑞信(Credit Suisse)、德意志银行(Deutsche Bank)、海通以及摩根大通(JPMorgan)——可能会从机构投资者那里再得到10亿美元的认购兴趣。海通将于周二宣布上市以及基础投资者,预计这笔交易将在周五确定募股价格。
海通H股募股价格将定在每股10.48港元(较过去20个交易日该公司A股平均价格存在10%的折让)至11.18港元之间。发行规模将超过12亿股,募资规模将达到137亿港元。
海通是继中信证券(Citic Securities)去年赴港上市后第二家在港上市的中国券商。在经历了开局不利后,中信证券的股价自去年10月H股上市以来已累计上涨近17%。
译者/何黎