请教pruning 算法下的IRF和求解原理

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之前用的一个模型,类似SW2007的那种,含有trend,把trend去掉以后,加入一个类似BGG的金融中介模块,用dynare做IRF,结果报告结果显示stoch_simul:: The simulations conducted for generating IRFs to e_b   were explosive.
stoch_simul:: No IRFs will be displayed. Either reduce the shock size,
stoch_simul:: use pruning, or set the approximation order to 1.


冲击的AR(1)系数都是小于1的,为什么会出现这种情况???为什么说是爆炸的呢???

按照提示,改成1阶泰勒近似求解以后,计算出了IRF,也比较符合常规的情况
另外试了一下pruning算法,也计算除了IRF,可是脉冲图非常奇葩,曲线不光滑......



以上图为例,ZF支出冲击下,lambda 消费的边际效用扭来扭曲的..通胀的dynamics也是....此起彼伏啊....

上图更奇葩.,rn利率和带贷款利率rl都快成心电图状了......
还有更神奇的,楼主就不上图了.,..有一张图里面MC边际成本变化都是锯齿状的......dynare,您在逗我么

大家遇到过这种的么...有兴趣的讨论一下..楼主也不是很懂算法方面的事情..除了那本结构宏观看过以外,其余的就比较无知了....

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关键词：ning IRF ING Run Simulations conducted reduce 模型

Keeping.....

explosive 是因为用二阶的reduced form进行simulation时，新一期的内生变量会由当期冲击与上一期状态变量所形成更高阶（比如second order下是三阶以上的terms）项。本质上来说，高于你近似阶数的项应该忽略（因为包含了应该忽略项的误差信息）（这个在first order下不会出现），因此随着simulation时期数上升，积累的高阶项会不断攀升，最后导致变量路径爆炸。