证明“股票基于价格与成交量的技术分析是不可行的”

我从不相信什么技术分析

对于第一点，从有限的归纳得到的知识有限看，或许我们从历史信息中难以得到“真理”，但是或许可以得到一定意义的参考，我觉得这对投资者就够了。

“无知论”（可参考《老子》）的学习方法，经济学基石---“选择”数学化，测度（概率）论，机器学习理论，等等，将这些有效地结合在一起，似展现可学习“股票生态系统“！！！又二年多思考与实践。。但太复杂，个人只能做得，无法表述！！

为“证明‘股票基于价格与成交量的技术分析是不可行的’ 之贴 补充一更具实际价值的定理
https://bbs.pinggu.org/thread-3633637-1-1.html

"我们须将学习域加以限制。"

你把"股票基于价格与成交量的技术分析"的条件加以限制，只操作能盈利的。

jgchen1966 发表于 2014-7-30 23:33
论点：一：从有限的归纳，是不可学得真知识。真如，瞧见一万只白天鹅，你也不能天鹅都是白的，昆明动物园就 ...

学无止境，研究不停歇

mrwgzyy 发表于 2016-11-29 08:17
"我们须将学习域加以限制。"

你把"股票基于价格与成交量的技术分析"的条件加以限制，只操作能盈利的。

高！

mrwgzyy 发表于 2016-11-29 08:17
"我们须将学习域加以限制。"

你把"股票基于价格与成交量的技术分析"的条件加以限制，只操作能盈利的。

第一点是对的。
第二点，用”目标值“删除部分数据，再用留下的数据分析预测”目标值“，必过乐观！！不过在金融文献中，确有一部分研究论文无意或有意地在这样做，他们研究结论往往很乐观的！！

提醒一句: 如果真能找到可靠的模型或者方法,你觉得人家会赶紧去融资赚钱,还是发出来就为了评个职称? 如果按照黑天鹅理论,那么很明显的,你没看到过不代表没有, 金融市场"点金石"也是一样的.当然,这或许属于不可知论了.

另外,如果你想从文献中找寻蛛丝马迹,那么最好别拘泥于传统的金融研究模式,多看看其他交叉学科的,他山之石可以攻玉,比如数学,物理,系统科学方面的一些金融交叉研究,很有启发性,没有传统的那些条条框框,通常都是从事实出发的,而不是从某些课本教条出发.

随机游走理论在很多很多年以前就被证明是不可靠的理论,你随便找个股市和期货的时间序列,做个最简单的自相似计算就明白了. 所以至少你的论证第二条是不对的.
补充下随机游走理论的背景: 一个法国数学家Bachelier在1900年发表了一篇文章,大概就是研究股价以后发现这东西的运行方式和布朗运动类似,也就是随机游走,比爱因斯坦发现随机游走还早5年.这个发现后来沉寂了好多年,直到后来二战以后人们才重新发展了这个研究方向,但是金融和数学走向了两个方向: 金融领域继承了随机游走理论并形成了一系列的定价模型,但是同时期的数学家继续走在了前面,Mandelbrot在差不多同一时期发现了期货价格中的分形现象,也就是说,价格存在内在结构,而且存在记忆效应.后续的发展表明这种分形广泛存在于各种金融时间序列中.这一发现实际上打破了随机定价的基础,但是,直到今天,很多人依然相信价格是"随机"的.不过很遗憾,似乎,某种程度来说,市场也是不投骰子的,或者说，至少不是投传统意义上的骰子