常数绝对风险厌恶效用函数(CARA)的最优化求解问题

是 否 +2 论坛币

k人 参与回答

经管之家送您一份

应届毕业生专属福利!

求职就业群

赵安豆老师微信：zhaoandou666

经管之家联合CDA

送您一个全额奖学金名额~ !

立即领取

感谢您参与论坛问题回答

经管之家送您两个论坛币！

+2 论坛币

投资者投资的目的是期望效益最大化，我们假设两类投资者具有相同的效用函数，为常数绝对风险厌恶效用函数(CARA，其他的条件如下图：

想问问大神们，这个期望效用的变形是怎么来的啊？？感谢感谢！

祝大家新年快乐！

扫码加我 拉你入群

请注明：姓名-公司-职位

以便审核进群资格，未注明则拒绝

分享0 收藏5 回帖

关键词：效用函数 风险厌恶 CAR 最优化 祝大家新年快乐 投资者 变形

特征函数的计算

lz能不能告知一下其中其他字母的含义，我正好看到CARA的东西感觉你这段有帮助

现在回答是不是有点晚：当代理人是风险规避时，如果效用函数的自变量W是随机的，则求效用的期望值{E[V(W)]}=对自变量W求期望减去风险升水,再求效用值，即{V[E(W）-风险升水]}

e^x进行Taylor展开

参见所添加的两个附件的图片展示计算过程,只是简单的期望计算

怎样构造效用函数？

请教楼主看的是哪本教材

随风悟空 发表于 2019-6-24 19:35
请教楼主看的是哪本教材

请问你找到是哪本教材或者文章了吗？

同求楼主看的哪本教材或者文章