我已经算出来了RBC=206,要求资本=1030,分散程度因子=1.0625 ,我就是不明白这个条件:(在检查过程中发现该公司未考虑债券发行人集中的风险因子调整)怎么用?是公司未考虑债券发行人集中的风险因子调整,那么他的调整因子假设就是1,是吗?请各位高人给出具体计算过程,谢谢。
以下是原题目:
3. ABC公司的RBC要求的C1中,债券类资产的要求资本占到0.2,在检查过程中发现该公司未考虑债券发行人集中的风险因子调整,调整要求及债券组成如下表所示:
债券发行者数目 调整因子
最初的50 2.5
接下来的50 1.3
接下来的300 1.0
超过400 0.9
债券等级 RBC因子 当前资产分布
1 百分之0.3 3000
2 0 .01 5000
3 0.04 1200
4 0.09 600
5 0.2 150
6 0.3 50
共计有800个债券发行人,求在考虑加入调整因子后C1的变化率。