工具变量的选取

黃河泉 发表于 2017-8-27 08:44
基本上是这样的！

好的，感谢黄老师～～谢谢

黃河泉 发表于 2017-8-27 08:44
基本上是这样的！

那AR2到底应该大于多少比较合适呢？是大于0.01还是0.05？

Bullishheaven 发表于 2017-8-27 10:11
那AR2到底应该大于多少比较合适呢？是大于0.01还是0.05？

p-value 要高过 10%!

黃河泉 发表于 2017-8-27 10:12
p-value 不要高过 10%!

我看到一篇会计研究上的论文，AR1的P值小于0.001，AR2的P值是0.332，Hansen的P值是0. 359，不是一般应该保证AR1的P值越小越好，AR2和Hansen的P值越大越好吗？我的文章里面AR1是0.000，不管怎么改变工具变量，AR2的P值始终是0.02至0.03，Hansen的P 值是0.368，我这里的AR2的P值从统计上来讲，是通过了，还是没有通过呢？

Bullishheaven 发表于 2017-8-27 10:17
我看到一篇会计研究上的论文，AR1的P值小于0.001，AR2的P值是0.332，Hansen的P值是0. 359，不是一般应该保 ...

没有通过！

黃河泉 发表于 2017-8-27 10:25
没有通过！

我试的都是内部变量滞后一阶作为工具变量，不管怎么试，AR2的P值都不会大于0.1，请问有什么方法可以修正吗？

Bullishheaven 发表于 2017-8-27 10:32
我试的都是内部变量滞后一阶作为工具变量，不管怎么试，AR2的P值都不会大于0.1，请问有什么方法可以修正吗 ...

不容易！

黃河泉 发表于 2017-8-27 10:50
不容易！

麻烦您帮我看一下我的命令写法有木有错误：xtabond2 y L1.y X1 X2 X3 X4  X5 X6 X7 X8 X9 X10 X11 X12X13 ,gmm(L1.y  L1.X1 L1.X2 L1.X3 L1.X4 L1.X5  L1.X6 L1.X7 L1.X8 L1.X9 X5 X6 X7 X8 X9 X10 X11 X12X13 ) iv( X1 X2 X3 X4 ) twostep robust

Bullishheaven 发表于 2017-8-27 10:59
麻烦您帮我看一下我的命令写法有木有错误：xtabond2 y L1.y X1 X2 X3 X4  X5 X6 X7 X8 X9 X10 X11 X12X13 ...

这样没有人可以看出来你的命令是否正确？

黃河泉 发表于 2017-8-27 11:04
这样没有人可以看出来你的命令是否正确？

嗯，谢谢老师，老师辛苦了！