关于CvaR的问题

是 否 +2 论坛币

k人 参与回答

经管之家送您一份

应届毕业生专属福利!

求职就业群

赵安豆老师微信：zhaoandou666

经管之家联合CDA

送您一个全额奖学金名额~ !

立即领取

感谢您参与论坛问题回答

经管之家送您两个论坛币！

+2 论坛币

CvaR是VaR的改进，请问Cvar求出的结果与var的结果是不应该大小相近的？
以前对VaR进行检验的时候，看它的溢出率（失效率）是多少来判断，那CvaR是不是也要这样来检验呢？也看实际的收益率序列与所求得的CvaR相比，失效的有多少？
不知道为什么，我求出的CvaR远远高于收益率序列，没有失效的

扫码加我 拉你入群

请注明：姓名-公司-职位

以便审核进群资格，未注明则拒绝

分享0 收藏2 回帖

关键词：CVAR CVA VaR 收益率序列 收益率 收益率

VaR is the measurement of the market risk, while CVaR is the meansurement of credit VaR. Both looks like the same. But they are different.

The point on the 2th floor does make sense!!!

CVaR不能那么检验吧，和VaR的意义差别比较大一些～～

可以用同样的检验方法，CVaR是VaR的概率平均值，比VaR小，如果VaR可以检验，那么CVaR更加可以了

HRI 发表于 2009-10-17 17:39
VaR is the measurement of the market risk, while CVaR is the meansurement of credit VaR. Both looks like the same. But they are different.

貌似楼主的这个CVaR中的“C”表示“Conditional”！

sunny030015 发表于 2009-10-22 19:33
可以用同样的检验方法，CVaR是VaR的概率平均值，比VaR小，如果VaR可以检验，那么CVaR更加可以了

CVaR不是VaR的概率平均值，是损失超过VaR的期望值呀，值也不是比VaR小，绝对值比abs（VaR）大的。LZ，不是这样的吗？

CVAR的C，应该是Credit吧，如果我没记错的话。

因为其实信用风险的VAR较之市场风险的VAR来说是很难求的。

在计算一个信用主体VAR的时候，CVAR应该是其中的一个部分而已。

CVaR是条件在险价值的意思。指的是损失超过ＶａＲ部分的条件期望。

翻译过来的书中 CVaR是成分VAR，是考虑了分散化效应作用化后的结果，是衡量某一风险因子在总体VAR中的贡献。比如一个组合 A, B, C  .总体VAR(abc)=CVAR(a)+CVAR(b)+CVAR(c)>=VAR(a)+VAR(b)+VAR(c)
。