终于成“精”，留念一下，感谢论坛一路同行的XDJM

那道cir的题目，就书上题了一点点，居然就让我们记住公式，还要应用，正**啊

CIR模型认为，利率围绕一个平均值波动，如果利率偏离了平均值，它总是要回到平均值的。利率回到平均值的时间由模型中的调整速度描述。如果调整速度接近于1，利率将很快回到平均值。用△r表示利率的变化，r表示现行短期利率，R表示平均利率，a表示r的调整速度，δ表示期望值为0的误差项，可以得到基本的单因素模型公式如下： △r=a（R-r）+δ

以上是网上看到的，现在还不知道书上哪里有。
忽然想到前面一道题，好像也是问什么单因素投资组合模型的题，我把马可维茨均值方差法和效用最大化法写上还解释了一通，现在想想好像有问题，大家还记得那道题吗，脑子乱死了。

我觉得这道计算题缺了条件的。比对书上的Vasicek模型。

那道单因子模型应该就是CAPM模型吧。

我只列了CIR公式
下面不知道要如何解了

单因子我写的举例也是CAPM

我觉得也是CAPM公式，但是后面又问了有效前沿，就有些糊涂了

反正几乎没有自己很肯定的题目.都是瞎写的.

弱弱地问一下，是不是要准精算全通过了，才能考精算高级部分啊

哪位好心人能解答一下

18# flmzl

我是基础课程和高级课程一块考的，除非以后专门出规定（考完准精后才能考高级课程），不然应该还是可以一块考的呀。