<p>kanlee的动静很大的，我也去他的版看了一下，那是为了看他关于BS的证明</p><p>不过他的另外一个焦点，capm证明我还没有看。</p><p>希望有空的有兴趣的人都来讨论下。希望各位做到不要攻击，而是用模型说话。否则个个人都和kanlee在其版本上宣言推倒Noble等等那种狂语，毕竟不是令人舒服的态度（请kanlee原谅，确实我不太喜欢你写的那些文字，但是讨论你的模型，我绝对不会有任何攻击性和偏向，我们就事论事，就讨论模型好了）</p><p>CAPM的详细章节，在 Jan werner， principle of financial economics中，这个版就有下载，大家可以去下载</p><p>这本书我以前学过，数学上几乎没有随机的成份，基本是个discrete 的asset pricing，所以应该比BS论题更加容易讨论清楚。</p><p>btw，我部喜欢capm，因为里面有效用函数。金融里面都用no－arbitrage观念了，martingale approach了。。</p><p></p><p></p>