xtreg和reg的聚类稳健标准误

quizas_ 发表于 2023-5-2 21:45
老师，请问这种只需要固定二维的情况下选择reghdfe的话，有具体哪个文献或者理论支撑吗？目前我也遇到这个 ...

这跟选 reghdfe 没啥关系 (它可以估计双固定或高维固定效应)，在财务领域中，考虑二维固定效应 (firm+year 或 industry+year) 是典型之作法。至于其他领域，也有人考虑更高维之固定效应，也不是说不行。

quizas_ 发表于 2023-5-4 16:55
老师可以讲一讲为什么这么选择模型吗？谢谢！

不懂你的问题。

暂无问题，谢谢

黃河泉 发表于 2023-5-4 19:19
这跟选 reghdfe 没啥关系 (它可以估计双固定或高维固定效应)，在财务领域中，考虑二维固定效应 (firm+yea ...

特别感谢黄老师的解答，我之前误以为reghdfe只能估计三维及以上呢，现在明白了，谢谢您！

我想问下xtreg Y X X1 X2 X3 X4 i.time,fe的p值很显著，但是xtreg Y X X1 X2 X3 X4 i.time,fe r不显著。该怎么修正啊啊啊啊啊

小新啊啊 发表于 2024-1-1 20:54
我想问下xtreg Y X X1 X2 X3 X4 i.time,fe的p值很显著，但是xtreg Y X X1 X2 X3 X4 i.time,fe r不显著。该 ...

您好请问您最后是怎么解决的

黃河泉 发表于 2020-12-2 18:01
虽然 xtreg 与 reg 后面都加相同的 robust，但其实他们计算的东西是不一样的。xtreg 之 robust 其实是计算  ...

老师您好，我想请问，是不是这样的话，xtreg语句加robust得到的结果其实就是使用聚类稳健标准误估计的模型结果？等同于加vce(cluster id)？

在处理非平衡面板数据时，使用`xtreg`命令配合固定效应（FE）和稳健标准误（Robust Standard Errors），与直接使用`reg`命令并加上稳健标准误的差别主要在于模型设定上。具体而言：

1. **xtreg...fe robust**：这个命令是在假设面板数据存在个体效应的情况下，采用固定效应回归，并计算聚类在个体层面的稳健标准误（Clustered Robust Standard Errors）。这考虑了可能存在的异方差性和自相关性，尤其是在时间序列或跨截面数据中。这种方式更适用于处理长期面板数据中可能出现的问题。

2. **reg...robust**：这个命令则是在普通最小二乘回归（OLS）的基础上计算稳健标准误。虽然它也能够处理异方差和自相关问题，但没有考虑到个体效应的存在。在非平衡面板数据的背景下，直接使用`reg`可能忽视了跨时间或跨个体的一致性结构。

### 为什么系数相同但是显著性不同

- 当你使用`xtreg...fe robust`时，模型首先会控制每个观察单位（如国家、公司）的时间不变特征。这意味着即使在不同的时间段内，同一实体的某些基础特性是相同的，这些特性不会被直接解释为自变量的影响。
  
- 相比之下，`reg...robust`没有这样的调整步骤，所以它可能会将跨个体差异视为自变量变化的结果。

### 何时选择xtreg和reg

- **使用xtreg**：如果你的模型中需要考虑每个观察单位（如公司、国家）特有的时间不变特征，并且你有理由相信这些特性可能会影响结果，那么你应该使用`xtreg...fe robust`。这样能够更准确地识别出变量间的关系而不受个体效应的影响。

- **使用reg**：如果数据集不包含明显的跨个体差异，或者你确信这些差异并不重要，可以选择`reg...robust`。但是，在面板数据分析中这通常不是一个理想的选项。

### 总结

在非平衡面板数据的分析中，考虑到数据的特点和研究目的，通常更推荐使用`xtreg...fe robust`命令进行固定效应回归分析，并计算聚类稳健标准误，以获得更为准确、稳健的结果。

此文本由CAIE学术大模型生成，添加下方二维码，优先体验功能试用