与偿付能力2标准一致的资本分配原则

目标是在全球银行之间进行准确的资本分配，考虑到根据标准公式，通过平方根加总公式，可以获得溢价和准备金以及次级风险资本充足率；在这些情况下，EIO PA采用三级聚合方案。对于其他风险模块，此处提出的分配公式适用于子风险分配。在任何情况下，LOB分配都可以采用市场驱动或其他分配原则。5.2.1数据集和SCR计算。BSCR通过以下风险模块的聚合获得：1-市场、2-违约、3-人寿保险、4-健康保险和5-非人寿保险。在不失去普遍性的情况下，我们不会考虑不可忽视的风险。我们计算BSCR的第一步是计算SCR（非寿险核保ris k模块），通过汇总其子风险（保费和准备金风险、失效风险和CAT风险）。因此，作为第一步，我们从溢价和准备金风险开始，其资本要求通过与（12）类似的溢价和准备金r的体积度量的平方根函数计算。尽管[11]中没有明确规定，但可以通过分别计算保费和准备金，然后以0.5的线性校正系数进行聚合，来获得每项业务的保费和准备金风险。

如下所示：表4：最佳估计能力和保费及准备金风险SCRk LoB名称SCRpremiumSCRreserveSCR51k1机动车责任673397 3269802 36533472其他机动车1056640 2550459 32118913海事，航空和运输1475581 1730753 27796964火灾和其他财产损失646519 1702827 21020265基因ral责任840929 3090863 35860556信贷542467 681076 10618837法律费用184146 2545219 26421098援助1306716 491145 16095099杂项财务损失1901405 5677832 6830006∑30625400 61570890 27476524如表所示4、公司在全球范围内具有良好的风险分散性，分散（DE）资本要求净额为：SCR=19、490、560和DE=27、476、524- 19, 490, 560 = 7 , 985, 964.CAT风险（SCR）要求将两个主要子风险（人造和自然）进行汇总，并在后者中区分自然事件，如地震、洪水等（更多详情请参见【11】）。通过使用风险之间的相关性通常为零的双层聚合平方根公式获得的SCRI。

为了恢复输出，我们限制自己报告获得的值：SCR=10、248、826和DE=20、087、825- 10, 248, 826 = 9 , 838, 999.失效风险（SCR）需要一种基于情景的方法，这取决于两次冲击，而且它不需要一个聚合公式，因此我们从数据集中获得信息，其中：SCR=55 2 645。第二聚合步骤是应用（12），i=5，mi=3；所以我们得到：SCR=24188911和DE=31135851- 24, 188, 911 = 6 , 103, 119.第三个也是最后一个聚合级别是通过将（13）应用于n=5个风险模块获得的：BSCR=29、647、059和DEBSCR=6、218、424.5.2.2风险模块间的BSCR分配在按照前面所述计算BSCR后，自上而下分配程序的第一步是在5个风险模块间分配BSCR。对于分配，我们使用（34）：SCRAi=SCRi·Pw=1SCRw·ρi，wBSCR（40）表5：风险模块分配1风险模块i SCRIARIMARKET 1 6，112345 2793738 46%违约2 5564226 3601015 65%人寿保险3 0健康保险4 0 0非人寿保险5 24188911 23252305 96%总计35865424 29647059表6：风险模块分配2 Discri35865482 Diversification 6218424BSCR 29647059如表6所示，多元化影响约占总数的17%（即621842435865424）。从表5可以看出，对于市场和违约风险而言，多元化效应非常高。

这取决于计算中涉及的相关系数。5.2.3非寿险承保风险分配对于非寿险承保风险，我们可以使用第4节中提供的理论结果在LoB之间分配保费风险、准备金风险和CAT风险。相反，鉴于负债在非寿险投资组合中的重要性较低，我们对失效风险采用市场风险法，将负债的最佳估计作为风险驱动因素。子风险之间的分配从等式35中我们得到：SCRA5j=SCR5j·Py=1SCR5y·ρ5x，5ySCR·AR（41），从表7中可以看出，值得注意的是，涉及双重多元化效应的累积收益。第一种多样性来自风险模块聚合；第二种来源于非人寿次级风险。

具体而言，根据可用数据，失效风险将导致覆盖该风险所需资本的次暂时减少，从而被视为无形资产。表7:NL UdW子风险j SCR5jSCRA5jAR5jPrem，Res风险1 19490560 17081293 88%失效2 552645 12137 2%类别3 10248826，158875 60%总计30292030 23252305表8：子风险之间的非寿险核保SCR分配2PJSCR5J30292030子风险分散6,21 8424SCR24184911风险分散936606SCRA23.252.305先前执行的LOBA之间的Premium和Reserve风险分配，使用一般表达式（36）：SCRA51k=SCR51k·Ps=1SCR51s·ρ51k，可以在每个HLOB之间准确分配税前和准备金风险（SCRA=17、081、293和SCR=19.490.560），51sSCR·AR·AR（42）表9:LOB（k）SCR51kSCRA51kAR51k1 3653347 2360846 65%2 3211891 1871966 58%3 2779696 1497000 54%4 2102026 997678 47%5 3586055 21132132111 59%6 1061883 521882 49%7 2642109 1596281 60%8 1609509 854498 53%9 6830006 5267930 77%总计27476524 17081293表10：非寿险承保SCR分配在子风险2PJSCR51J27476524LOB Diversification 7895964SCR19490560子风险Diversification 2409266SCRA17081293中，通过36，我们可以为每个LoB分配总保费和准备金风险，将其分为保费风险和准备金风险。

我们使用以下公式：SCRA51kz=SCR51kz·Ph=1SCR51kh·ρ51kh，51kzSCR51k·AR·AR·AR51k（43），其中：o子CR ipt的第三位数字表示LoB，从1到9；o下标的第四位数字表示保费风险（1）和reserverisk（2）。表11：按照标准公式，保费Ris k和准备金风险LOB（k）之间的分配SCRA51k1SCRA51k21 274947 20858992 447103 14248633 669243 8277574 218669 7790095 329765 17834466 221695 3001887 61342 15349398 669081 1854189 1017842 4250088SCR 3909685 13171608CAT风险分配，CAT风险定义为所有子风险的总和：自然灾害、非比例再保险、人马脱体、其他灾害。非比例再保险和其他巨灾风险没有进一步的子风险。自然灾害分为以下子风险：风暴、洪水、地震、冰雹和沉降风险。人为灾难包括汽车、海事、航空、责任和信贷。资本要求是通过两级总平方根公式得出的，因此为了获得资本分配，我们使用（36）。在本案例研究中，我们考虑一个只有自然灾害和人为灾害的投资组合。下表显示了结果。一旦为自然灾害和人为灾害的每个子风险获得了分配的SCR，则考虑到市场驱动的方法，并使用LOB的保险金额作为风险驱动因素，在LOB之间进行分配。