如何可以做好程序化交易

涉足各个品种，研究资金流峰值，研究多空能量转化，研究趋势的角度性、粘和性，研究周期的共振性、节奏性，研究价格的短期反转、浮动波长……

为何选择了程序化交易？觉得程序化交易的最大好处是什么？
对于普通人而言，面对行情的极速变化，往往对市场的本质没有足够的知识去理解，对纷杂的信息没有有效的渠道去辨别真伪，时常仅凭发自个人内心的感性认知，作为投资决策的依据，买卖只凭主观臆断，进行非常情绪化的交易。在不该贪婪的时候贪婪，不该恐惧的时候恐惧，长此以往，焉能不败。
计算机可以让人能接住天上的馅饼，而不是掉进地上的陷阱，再者人的精力是有限的，计算机可以轻松搞定几十个品种，而普通人只能顾及几个品种，并且会忙的焦头烂额，一不小心就出错，还会影响交易情绪。纵观国际投资市场，众多投资基金、大型投行、以及做市商等机构大多采取智能化系统化交易的模式——比如在近年来取得辉煌成就的詹姆斯•西蒙斯，其掌管的大奖章基金就是完全按照智能系统来进行组合投资。智能系统化交易就是将市场复杂的变化通过精准的数学运算模型计算其微妙的波动规律，有效避免个人主观臆断的固有缺陷，依靠信号或资金在概率上的胜算，提高投资收益。

也有不少朋友认为，程序化交易太死板，不够灵活
仁者见仁智者见智，我认为程序化交易不是死板，而是大智若愚。简单的说交易分两种，一种是主观交易，一种是系统交易。从微观上来说，系统交易不要求周周赚钱，而是十个月略赚钱，两个月出行情“暴赚”；从宏观上来说主观交易一年赚十倍，十年不赚钱，而系统交易每年比较轻松地赚钱。所以孰胜孰劣各有千秋。钱是赚不完的，期货就像跑马拉松，花跑100米的力气只能取得1000米领先，很多时候，慢慢来比较快。

还有部分高手认为，程序化交易是赚不了钱的，是无法成功的，因为市场是瞬息万变的，而程序化交易的策略在一段时间内是固定的，用固定的模式无法适应变化的市场？
程序化并不是一招鲜吃遍天，需要根据市场不断的变化对系统进行完善、优化，多套策略结合才能使系统具有可持续的稳定赢利能力。但是很多高手总结到最后都是大道至简，很多伪精细化的程序化是不科学的，它只适用于过去一段时间的市场，所以一般程序化要求暴利是不可能的，向你吹嘘暴利的程序化交易的人，可能和台湾的侯总是一个部门的。

程序化的关键是系统的完善和严格执行，不在于是否全自动。

增加品种不是为了追求暴利机会，只是为了资金容量的扩充，风险的缩小和资金的稳健。

许多初出茅庐的程序交易员认为，程序交易这项工作只要把自己设计出来的交易模型写好，让系统可以跑出规则便已达成目标；至于使用坊间券商、期货商下单系统的一般投资人，只要自己设定的规则可以自动下单买进、卖出、停损、停利，可能就觉得相当满足。

在有限资源、有限能力下，作者认为这些标准并无不妥；但是对于以交易获利最大化为目标且具有资源的投资机构而言，追逐0.000001秒的抢单胜负、交易执行的精确性、获利最大化等目标都是非常重要的事情，相对于传统的人工交易，在任何可以优化改善的环节中持续进行修正是程序交易的特点之一。

一、讯息基础设备
讯息基础设备指的是程序交易者用于执行交易所需的硬体设施，包含执行运算的电脑主机、传送资料的网路设备、存放讯息的资料库系统等组成部份。对于追求高速反应的高频交易，或是与竞争对手策略相近而有抢单需求的程序交易策略而言，最容易产生瓶颈的环节通常不在电脑主机、伺服器的运算处理效能，而在网路传输速度及频宽上，因此投资机构往往甘愿花大钱投资在网路设备上。

业界甚至有公司特意将机房搬至交易所机房附近，争取任何一丝抢先对手的机会，可见讯息基础设备在程序交易环境中所扮演的角色是相当的重要。

二、讯息源
讯息源，指的是用于做出投资决策所需的信息，包含于市场上交易的商品价格、金融商品的发行条件、特定主题的研究报告、重要事件的新闻、法人机构发表的经济数据等等，对多数的程序交易模型而言，选择合适的讯息源也是程序交易相当重要的一项决策。

由于一般投资机构、投资人无法独力搜集完整的投资资讯，因此往往委由专业的厂商提供，如全球知名的Bloomberg(彭博)及Thomson Reuters(路透)，中国市场常用者为Wind(万得) ，台湾市场常见者如精业、CMoney、TEJ等。根据资讯的内容、来源交易所/研究机构、即时更新/延迟提供、更新频率、提供方式等服务内容的不同，收费的方式也会有所差异。程序交易模型的设计者必须考量资讯源的资讯提供速度、采用讯息源的成本，在成本及效益上努力取得最大的平衡。