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雷达卡
摩尔金融开篇语：这篇文章将介绍一个小散户如何在五年的时间里成为一个稳定盈利的独立投资人。在这里我将简要地介绍我的投资生涯以及投资理念，希望能对处在泥潭中的你有所帮助。心经中说：无有恐怖，远离颠倒梦想。在证券投资的路途上，无欲无苦，平衡欲与舍，才能到达彼岸的大圆满。往后余生，我将在这里和你们一起成长。佛度有缘人。
一、前言叨叙
也许和摩尔上的大V比，我的投资生涯时间并不是很长，5年时间。但是这五年我经历了一个独立投资人必须要经历的完整的牛熊阶段，最终找到自己的盈利模式并且每年稳定盈利超过50%。之所以将这段投资历程分享出来，是希望更多的散户能真正认清楚自己在市场中所处的位置，找到合适自己性格特征的盈利之路，早日度过持续亏损的泥潭。
二、投资生涯四阶段
证券市场是一个没有硝烟的市场，成败论英雄，我认为不管是技术派还是基本面派，黑猫白猫能抓到老鼠就是好猫，没有优劣之分。我是一个从残酷市场中走出来的技术实战派，宏观投资理论也许不及学院派，但是实操经验和水平在市场中是中等偏上的。投资是一个复杂的系统工程，优秀的投资人一般都会具备丰富的知识储备，这能使人从一个更加宽广的视野来看待投资。作为一个独立的投资人，除了技术分析之外，我这几年系统学习了金融学、心理学、哲学，同时还研究了部分物理学和宗教，这是成为一个顶尖投资者的必经之路。
下面我将简单阐述我投资生涯的四个阶段，也许你会隐约看到自己的身影。
第一阶段：从顶峰到绝望。2014年年初，在一个朋友的怂恿之下开通了平安证券账户，开始了轰轰烈烈的股票投机。14-15年牛市的狂热还历历在目，在这里我将所有投资的错误都犯了一遍：迷恋单一技术指标，依靠消息面，追寻所谓的大V，高位加杠杆，不会止损等等。但是，那是一轮波澜壮阔的牛市，所有的错误带来的只是滚滚的利润，一年多时间我的账户翻了接近两倍。
直到2015年6月份，残酷的惩罚才姗姗来迟，我回吐了所有利润还亏损近百分之30%，这是加完杠杠后的亏损，给我带来的伤害可想而知。暴跌的那几周我甚至不知道自己怎么度过的，白天茶饭不思，晚上心痛失眠。我想自己就这样被击垮了吗？
第二阶段：从绝望到希望。清仓休息了近2个月，身心慢慢恢复了一些，微弱的信心在寒风中飘忽不定。证券市场就像吸毒，只要没有死，你还是会捡起来的。可是，依然没有方向。我陆续尝试了超短线打板、强势股低吸、突破买入、超跌买反弹、中长线基本面价值投资等多种模式，偶有盈利的单子，无一例外，最终还是亏损。每一次尝试不同操作模式都天真的以为自己找到了交易圣经，内心狂喜，但转过头来绿油油的割肉单又让人信心全无，陷入低谷。这种希望破灭的无力感更让人刺痛，怀疑并煎熬着。
时间到了2016年春，转机慢慢出现。我和一个做期货的朋友作了一次深入交流，他是股指期货领域的成功人士，经历十几年的大浪淘沙。临走前，他送给我了我两本书《海龟交易法则》和《道氏理论》，叮嘱我务必看完，还建议我先停止操作，对自己的历史交割单进行分析。回家后，我花了几个晚上挑灯夜读，并将自己交易的交割单打印出来一笔笔研究。突然有一瞬间，我好像看到一盏明灯照亮了窗外的黑暗。两年多不分日夜的尝试在这里汇聚成了一张完整的拼图，我知道自己已经找到了正确的方向。
这个方向就是建立在核心技术指标基础上的趋势交易法，将趋势作为交易的核心理念，截断亏损，让利润奔跑，在尊重趋势的前提下只做符合交易模式的单子。之后的日子里，我尝试用趋势法交易各类ETF指数基金，波段持有，低风险的交易让我很安心，不断获利逐渐恢复了的信心。同时，我也逐渐恢复了股票交易，将投资ETF的方法应用到股票交易中，效果也很好，之前的巨大亏损终于在年底前填平了。
第三阶段：从希望到稳定。2017年夏，依照趋势交易的必备技术条件(均线、MACD、量能等指标)，我在ETF指数基金中重仓锁定了50ETF，到2018年2月份破位出局，盈利33%。除了保守的ETF仓位，我还用这种交易方法来交易波动更大的股票，股票的持有周期没有这么长，破我的止损位的情况出现的比较频繁，但是却用最小的损失来扩大了盈利的空间。到了年末，总体盈利52%。
我用趋势交易法一个重要的前提是大盘的趋势是相对向上的，或者说是需要在某一根我定义的均线上，某一趋势指标达到买入标准，在满足了这些条件之后，我才会开仓进行交易。所以在股票交易过程中，我经常会出现空仓的情况。尤其是2018年我的股票买卖基本上没有，虽然盈利不大，但是保证了在今年暴跌中自己毫发无损。
在这种大部分不符合交易条件的时间里，我把目光投入到了期货市场，因为期货市场多空均可，并且能够通过股指期货和与股票进行对冲。今年我陆续开通了3个期货账户，其中一个大账户专门做股指期货，另外两个小账户专门做商品期货。期货账户之间的品种严格区分，不越界操作，仓位保持在50%以下，每笔都设置止损位，从最大程度上降低了爆仓的可能性。在期货市场，趋势交易法的优势更加明显，对于人性贪婪与恐惧的考验更加严厉。经历了3个多月的实操，我的期货账户盈利曲线呈现出螺旋式上升趋势，其中一个账户盈利60%，一个账户盈利15%，一个账户盈利5%。期货的经历让我进一步深入理解趋势为王、截断亏损让利润奔跑的道理，止损和仓位的把控能力也有了质的飞跃。
大道相通，不管是ETF基金、股票、期货还是别的金融投资品种，都遵从着道法自然的演变规律，遵从着阴阳涨跌的轮回之道。
第四阶段：闲看门前花开花落。正在迈入这一阶段，时间将会慢慢把我打磨成为一个资产配置的顶尖高手。
三、投资理念阐述
第一部分：交易理念选择背后的故事
对于大部分业余投资者而言，没有第一手的企业资讯，缺乏的扎实的宏观分析功底及专业的财务分析能力，更没有形成一个完整的投资体系，完全达不到一个合格投资者的标准。有人说散户是用来消灭的，不是用来教育的，到最后大部分散户必定会因为低胜率高赔率不断退出市场。
如果抛开政策面、经济面、资金面、情绪面等纷繁复杂的因素，我们如何用一种简单的方法在证券市场中获得更高的胜率呢？证券市场变化太快，不同的时间阶段市场偏好完全不同，投资风格差异巨大，很少有一招鲜吃遍天的武功招式。比如15年的牛市崇尚小盘炒概念，17年的熊市崇尚大盘价值投资。如果没有跟上市场的步伐，那么你的赔率会远远大于胜率。那么这个时候我们就要低下头看看优秀的投资者是怎么样做的了。
反观成功的证券投资者，他们都有一套依靠系统自我运行、自我修复的投资体系。有些核心体系是买入低估、有些核心体系是买入强势，还有些核心体系是买入突破，不一而足。我总结了一下，这些成功的体系的背后都有共同的特征：有一套清晰而坚定的投资理念作指导，有严密的开平仓逻辑标准，通过化繁为简，确定一直两条最核心的开平仓条件，严格执行并不断修正完善，达到攻防一体化。
我们再进一步分析。在这么多种成功的投资体系中，到底哪种投资体系最容易掌握，最适合大多数业余的散户呢？
有人会从基本面的角度来说买入好企业，你终将富有。但是实际情况是怎么样呢？一是好企业难找，二是散户的基本面分析能力不行，三是熊市的浪潮将会在价格上打败很多坚守者，真正通过基本面赚钱的当然是少数的佼佼者了。我觉得这条路不适合绝大部分散户，虽然价值投资者坚信这一理念，但是考虑到中国牛短熊长的特殊国情，还是要因地制宜。
对照自己的成长历程，我觉得小散户的生存更需要依赖技术面，基本面只能作为一个辅助。技术面能够从根本上截断亏损，保护好本金是散户在市场中取得成功最基础，也是最最重要的前提条件。
第二部分：核心投资理念论述
对于如何建立自己的投资体系这个问题，不同的人会有不同的理解。每种投资体系都有成功者，亦不乏失败者。从我自身的成长路径来看，我觉得对于普通散户来说，百分之八十的技术面加上百分之二十的基本面，正确理解趋势并以趋势为基础来构建你的整个投资体系将对你的投资水平有一个质的提升。
趋势，简单来说就是物质向着某个方向动态的持续运动，只要不改变外在核心因素，它就会朝着这个方向不断运行，存在一个正向强化的作用力。A股市场短期走向看似无机波动，实际上从中长期来看，有一种内在的力量在牵引着它的方向。这种力量是经济、资金、技术、情绪等因素的汇聚。这种力量最终的表现形式就是趋势。趋势主要分为三种：一是上升趋势，二是下降趋势，三是盘整趋势。我们可以翻看历次的牛市和熊市，从K线图上可以很明显的看出趋势的方向。如果能遵从这个简单的投资法则，设定符合自己性格特征的投资法则，有选择性的去赚取属于自己投资体系内的钱，那么长期下来，你的投资收益会远远高于普通投资者。
认清楚趋势的重要性之后并按照一定的趋势指标进行操作，作为散户的你，也不一定能够稳定赚钱。因为趋势存在一定的滞后性，尤其是在震荡市中，两边打脸的情况比较频繁。如果你能够突破对趋势的把控这一关，那么你在技术投资的道路上才能说真正的上路了。
至于如何对趋势进行总体判断并提高正确判断的概率，又如何平衡趋势法交易中的机械交易与动态交易的关系，又如何在正确的位置上开仓及平仓、又如何止损、如何把控仓位等等，这是一个复杂的动态均衡体系，需要你在一遍又一遍的市场实践中去找到自己稳定盈利的均衡点。市场上最好的老师是你自己，任何的大V都不能真正帮助你太多，最多是一个引进门的作用。其实，做股票和期货到最后，你会发现，你不是和市场在斗，你是和你自己的交易体系和交易纪律在斗，佛教所说的舍和得，在这里得到淋漓尽致的体现。
因为篇幅有限，只能站在战略的角度来大体阐述我的投资思路，实际操作中涉及到太多的点，最重要的一点是要形成自己固定的投资风格，不管是依靠哪一个点来做决策。我身边有个朋友，做股票只看MACD线，月、周、日，他的决策完全只依赖这一个指标，达到开仓条件就做，达到平仓条件就出，按照这个方法做了近8年，年均的收益率达到百分之二十五以上。我举这个例子，不是说这个指标和方法有多好，我只是想告诉你们，在这杨一个不确信太多的市场，你要找到自身操作理念和方法的确定性，让这个确定性来战胜市场的不稳定，通过严格的标准来控制自己的操作，只有这样，你才能保持稳定性，才能依靠部分交易的机械性来战胜人性的贪婪和恐惧。
四、战术解析
目前我的投资主要分为三大板块：ETF板块、股票板块、期货板块，账户资金占比分别为30%，40%，30%。风险等级分别为低、中、高。
在趋势法的基础上，针对不同的品种设计不同的开平仓及仓位控制战术，其中很核心的参考指标有两个：均线以及MACD，至于怎么使用，千人千异，每个人都可以根据自己的性格特点来制定自己的战术。至于我自己的操作使用，我近期的期货账户交割单很好的体现了我在趋势上面的应用，当然期货才开始操作，部分交割单存在较大的问题，但是总体上遵从我的趋势交易方法。此外，期货与股票有较大的不同，更加注重止损。我以后会慢慢的通过实例阐述出来。
如果您对我的投资方法感兴趣，想看一下我的期货交割单及其自己的操作反思，看看我的趋势交易方法在期货上的应用，您可以留下您的邮箱，我有空发给您参考一下。不过，因为才开始接触期货，这份交割单有很多不足的地方，别人的东西终究只是别人的，希望看完之后，您能对照自己的股票交割单，全面分析自己交割中的问题，每一笔都要分析，每一笔都要做记录，这个过程很辛苦，但是是您走出亏损泥潭，稳定持续盈利的前提。
证券市场是一个风险与机会并存的地方，成功没有那样随随便便，自律才能通向自由，共勉。
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