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今天为大家推荐的这本书是Balke、Canova、Milani和Wynne编著的“DSGE Model in Macroeconomics:Estimation,Evaluation,and New Development”。这本书是Advances in Econometrics第28卷(计量经济学进展第38卷(2017)是“Regression Discontinuity Designs:theory and application”),2012年由Emerald Group Publishing Limited出版发行。
本书由两个部分组成:
第一部分是DSGE建模和估计,包括预期的建模与作用;备择定价模型的研究;VARs的不可逆性;NOEM中存在的弱识别问题;通胀趋势的建模。
第二部分是计量方法的创新,涉及到解决理论与推断问题的最新技术进展,包括Laplace-type的讨论和应用;频域;经验似然;矩估计量方法。
首先,Fabio Milani在“The Modeling of Expectations in Empirical DSGE Models: A Survey”中回顾了文献如何跨越理性预期。
第二,Eiji Okano, Masataka Eguchi, Hiroshi Gunji, and Tomomi Miyazaki在“Optimal Monetary Policy in an Estimated Local Currency Pricing Model”中构建了一个两国模型来探讨最优货币政策下通胀和汇率波动问题。
第三,Eric R. Sims在“News, Non-Invertibility, and Structural VARs”中讨论了线性DSGE模型的状态空间表达式——VARs的不可逆性。
第四,Enrique Martı´nez-Garcı´a, Diego Vila´ n, and Mark A. Wynne在“Bayesian Estimation of NOEM Models: Identification and Inference in Small Samples”中详细讨论了NOEM中识别与推断问题。
第五,Efrem Castelnuovo在“Fitting U.S. Trend Inflation:ARolling-Window Approach”中研究了趋势通胀冲击对美国宏观经济动态的作用。
第六,Fabio Milani and Ashish Rajbhandari在“Expectation Formation and Monetary DSGE Models: Beyond the Rational Expectations Paradigm”中讨论了在许多类型的预期假设之下的NK-DSGE模型。
第七,Anna Kormilitsina and Denis Nekipelov:“Approximation Properties of Laplace-Type Estimators”
第八,Denis Tkachenko and Zhongjun Qu:Frequency Domain Analysis of Medium Scale DSGE Models with Application to Smets and Wouters(2007)
第九,Sara Riscado: On the Estimation of Dynamic Stochastic General Equilibrium Models: An Empirical Likelihood Approach
第十,Tae-Seok Jang:Structural Estimation of the New-Keynesian Model: A Formal Test of Backward- and Forward-Looking Behavior
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