重要的话说三遍,是巨大意义,巨大意义,巨大意义!
银行体系内的准备金是一个客观存在的事物。
银行体系内的各种存款也是一个客观存在的事物。
这两个客观事物相除,就是银行实际的准备金率。
因此,银行真实的或者说实际的准备金率=准备金/各项存款。
根据简单的数学法则,那么各项存款*实际的准备金率=准备金。
这个准备金,是包含了整个银行体系,如央行的法定准备金,商行的超额准备金这两大类的总和。
在我国的银行体系中,准备金=库存现金+准备金存款。其中库存现金是实物纸钞货币形态的基础货币,而准备金存款,则都是电子货币形态的基础货币。
或者说,准备金=基础货币(储备货币)-M0。
根据最新2019年5月的货币数据,我国银行体系的实际的准备金率=(23.13/185.30)*100%=12.48%
假如考虑央行通过MLF等再贷款方式补充了我国基础货币,未来商行需要偿还掉这部分再贷款,那么实际的准备金应该减去央行资产负债表中对其他存款性公司债权一项。
那么实际的准备金率=((23.13-10.00)/185.30)*100%=7.09%
这就意味着,银行各项存款的7%的资金流出银行体系(取现或者购汇外流),就会导致我国所有的银行都被挤兑。请注意程度,是都,是全部,是100%,但是这是逻辑上和理论上的。
因此,银行体系内实际的准备金率越低,则银行的风险越大,而且也可以看出,央行通过MLF等增加对其他存款性公司债权,这种央行对商行的再贷款,有掩盖银行真实风险在不断增加的作用,具有蒙蔽作用。
这其实就就牵涉到存款,准备金,基础货币,外汇储备之间的动态变化过程。
然后再来仔细思考:
13万亿的资金,只是存款的规模的7%,
但却是刨除了再贷款后的真实准备金的100%规模。
也是银行23万亿准备金的57%。
是我国所有基础货币的42%。
以目前的汇率,是我国外汇储备的60%。
最后强调一点:13万亿的资金,只是存款的规模的7%,更加也是约不到2万亿超额准备金的约650%规模,所以,我们可以看到央行不断降准,定向降准或者释放MLF。
所以,只需要13万亿的资金流出我国金融货币体系,就可以足够引起一场巨大的金融海啸!!!
我国目前有约2万亿美元的融资外债,这些外债的集中偿还就能引发同样的效果,暂且还不谈其他各种形式的资本外流行为。
海啸过平川,能抵御海啸的金融山海关,在哪里?在哪里?
聪明蛋如尔等,请告诉我一声!!!