证券组合市场风险的有效随机拟蒙特卡罗方法

对于每个参数设置，第一行给出损失概率估计的误差范围，第二行给出条件超额估计的误差范围。请注意，损失概率和条件超额模拟是分别执行的。在这些实验中，naive andIS模拟使用的复制总数为n=10，约为n≈ 10用于SIS模拟。我们在四次迭代中终止SIS，依次使用每个迭代中总样本量的大约10%、20%、30%和40%。RQMC模拟中的外部复制数被选为M=40，以给出估计的可靠误差界。因此，我们不需要=n/M=2500个内部复制。在这种情况下，分层重要性抽样的随机准蒙特卡罗估计不能提供可靠的误差范围，因为CEN=2500不足以满足分层估计的渐近正态性。因此，我们不提供分层重要性抽样的随机拟蒙特卡罗版本的误差界。