统计月度 |
上月封闭基金平均折价率 |
IPO首日收益率均值 |
IPO数 |
新增开户数 |
上月市场换手率 |
上月消费者信心 |
投资者情绪指数 |
统计月度 |
基金折价率(%) |
上月交易量 |
IPO个数 |
IPO首日收益 |
上月新增投资者开户数 |
消费者信心指数 |
投资者情绪指数 |
- dd.xlsx
- [DES][.xlsx].txt
SgnMonth[统计月度] - YYYY-MM
DCEF[上月封闭基金平均折价率] - 采用传统封闭基金上月平均溢价率
RIPO[IPO首日收益率均值] - 当月IPO股票的平均首日收益率、若当月没有则为0
NIPO[IPO数] - 当月IPO的个数,若没有则为0
NA[新增开户数] - 当月新增开户数目的三分位
TURN[上月市场换手率] - 上月市场换手率,公式为(月市场成交额/近两个月总市值均值)*(月平均交易天数/各月累计交易天数)
CCI[上月消费者信心] -
ISI[投资者情绪指数] - ISI=0.64NA+0.521TURN+0.229CCI+0.351DCEF+0.227NIPO+0.463RIPO
参考文献:魏星集, 夏维力, 孙彤彤. 基于BW模型的A股市场投资者情绪测度研究[J]. 管理观察, 2014(33):71-73.
数据库名称:投资者情绪-->表名称:QX_CICSI
SgnMonth[统计月度] - YYYY-MM
DCEF[基金折价率(%)] - 行情基金按照基金份额加权的综合折价率
TURN[上月交易量] - 月交易金额与月流通市值的均值比
IPON[IPO个数] - 当月IPO的个数,若没有则为0
IPOR[IPO首日收益] - IPO流通股数加权的平均收益率
NIA[上月新增投资者开户数] - 采用上月开户个数的对数参与计算
CCI[消费者信心指数] -
CICSI[投资者情绪指数] - CICSI=0.231DCEF+0.224TURN+0.257IPON+0.322IPOR+0.268CCI+0.405NIA
参考文献:易志高, 茅宁. 中国股市投资者情绪测量研究:CICSI的构建[J]. 金融研究, 2009(11):174-184.