发帖
雷达卡
A股三大指数今日集体走强，截止收盘，沪指涨1.78%，深证成指涨2.13%，创业板指涨2.52%。沪深京三市成交额达到3.76万亿，较上一交易日放量逾4000亿。行业板块多数收涨，保险、小金属、非金属材料、证券、稀土、能源金属、工业金属、贵金属板块涨幅居前，机器人、航天装备板块跌幅居前。个股方面，上涨股票数量超过2900只，超150只股票涨停。
据安徽大学消息，该校光电信息获取与防护技术全国重点实验室青年教师潘登与中国科学技术大学团队合作，提出了面向纤基集成器件的飞秒激光复合制造方法，在商用光纤端部构建了一种三维光纤微镊，实现了微米尺度目标的高精度、低损伤与可编程三维操控。研究成果日前发表于国际期刊《自然》。研究团队构建的三维光纤微镊输出力是传统光镊的十万倍以上，能够实现微米尺度目标的精准操控和复杂微结构的精确装配，展现出在微操控领域的重要应用价值。
此外受北美AI数据中心建设需求爆发式增长影响，全球光纤供应链正面临严峻考验。日本光纤巨头藤仓因产能扩张速度跟不上需求增长，已宣布对数据中心互联(DC)光缆产品实施30%的价格上调，同时大幅上调全年业绩预期，公司股价应声大涨。另一行业巨头康宁同样面临交付压力，正积极规划扩产计划，重点保障英伟达等AI芯片巨头的光纤供应需求。
国盛证券认为，核心算力通胀环节，供需紧张持续。在算力基础设施加速建设的背景下，光纤光缆正从传统通信传输介质，演变为智算中心内部高密度、低时延互联的关键部件。中信建投指出，本轮光纤行业景气上行核心由AI算力、无人机双增量场景驱动，彻底重构行业传统需求逻辑，正式开启新一轮超级景气周期。
核心算力通胀环节，供需紧张持续。在算力基础设施加速建设的背景下，光纤光缆正从传统通信传输介质，演变为智算中心内部高密度、低时延互联的关键部件。需求端：AI服务器集群用纤量是传统机房的5—10倍，Meta、亚马逊、英伟达接连抛出几十亿美元长期锁单；国内“东数西算”、400G/800G骨干网提速、毫秒算力专项政策加码，需求持续井喷；供给端：新增产能跟不上需求增长，光纤预制棒扩产要18—24个月，行业供需缺口将延续至明年。高端G.657.A2光纤近一年涨幅高达650%，上游核心原材料光棒涨价近550%。伴随光纤高景气，聚焦上游核心材料环节。
本轮光纤行业景气上行核心由AI算力、无人机双增量场景驱动，彻底重构行业传统需求逻辑，正式开启新一轮超级景气周期。AI大模型训练、超算中心建设推动数据中心网络架构升级，单机架、单GPU光纤消耗量大幅提升，高速互联光纤需求呈指数级增长。需求爆发叠加供给刚性，行业供需缺口持续扩大，不仅光纤光缆终端产品量价齐涨，上游原材料端的四氯化硅、有机硅D4、光纤涂料、对位芳纶等配套材料也同步迎来量价齐升行情，全产业链盈利修复趋势明确。
京公网安备 11010802022788号
