采用动态面板数据GMM”滞后期因变量和自变量”必须要高度相关？

听一个老师讲，采用动态面板数据GMM”滞后期因变量和自变量”必须要高度相关。疑问一：老师是否说错了，应该是“滞后期因变量和因变量”；
疑问二：此处的高度相关是指相关系数较大，还是只要显著就行？


请各位高人、大侠指点！

你的老师没有说错，GMM主要是用来处理变量内生性的，说滞后因变量和因变量相关是因为GMM采用滞后因变量或者滞后因变量的差分项来作为估计过程中的工具变量，所以说必须高度相关；高度相关不一定就的显著，一般意义上用相关系数就可以了，大多数因变量与滞后期都是高度相关的。

hanningdadi 发表于 2013-3-14 20:57
你的老师没有说错，GMM主要是用来处理变量内生性的，说滞后因变量和因变量相关是因为GMM采用滞后因变量或者 ...

但是老师的原话是“滞后期因变量和自变量必须要高度相关”。也没有错吗？

我觉得你老师应该是口误，应该是滞后期因变量和因变量高度相关，而滞后期因变量若是和自变量高度相关则可能产生多重共线性问题。

ivy1021 发表于 2013-12-27 13:57
我觉得你老师应该是口误，应该是滞后期因变量和因变量高度相关，而滞后期因变量若是和自变量高度相关则可能 ...

但是我在一些文献上也描述了：滞后因变量与自变量要高度相关