2012年MOCK 第47题，请教高手

是 否 +2 论坛币

k人 参与回答

经管之家送您一份

应届毕业生专属福利!

求职就业群

赵安豆老师微信：zhaoandou666

经管之家联合CDA

送您一个全额奖学金名额~ !

立即领取

感谢您参与论坛问题回答

经管之家送您两个论坛币！

+2 论坛币

2012年MOCK 第47题看答案有点不明白，为什么PUT PAYOFF 不用乘时间价值，OPTION的payoff应该在April 15 LOAN开始的时候就payoff了吧。谢谢！

扫码加我 拉你入群

请注明：姓名-公司-职位

以便审核进群资格，未注明则拒绝

分享0 收藏0 回帖

关键词：MOCK 请教高手 MOC payoff Option 价值

能贴下题目么？？？？

european option payoff都是指maturity时候。因为这个cashflow是要有probability的，所以不能用discount factor来调整时间价值。

这个put option 的意思是四月expiring的时候， 因为这个put有价值，所以买方行使put的权利，双方相当于签订一个利率交换合同，180天后执行，如果就在四月收钱，那么就是要十月结算的价值（也就是题目答案）discount回来；但是题目说了就让他在十月拿到钱，那就直接算，方便计算。大概是这样。。。