DSGE 价格一阶条件的处理问题

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   请教一个问题，在DSGE模型中价格设定，在利润最大化之后，一阶条件处理的方法有什么不同呢？一阶条件已经在附件中给出。在有的问题里，如Smets和Wouter（2007）中，对其处理是经过对数线性化之后，求得价格菲利普斯曲线。而Christiano 等人（2005）则是将其拆分成两个可以迭代的式子。请问拆成迭代的式子的目的是什么？是为了估计的时候，有更多的式子，以免出现内生变量个数多于估计方程个数？抑或是其他的原因。我觉得总非无缘无故地进行这种方式的变换吧？




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关键词：DSGE Christiano Christian Christi dsge模型 菲利普斯 模型

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ding!

huangfanchang 发表于 2013-8-12 23:11
ding!

呵呵，谢谢了。估计是没人回答了。

你弄的附件~没人愿意那么麻烦~

楼主研究的很是细致深入嘛

Calvo型价格设定推导出的一阶条件里面含有无限求和的序列，貌似用dynare处理这种无限序列是可以的，就是写成递归可迭代的形式，X_t=x_t+beta*X_t+1，但是我试过几次都没成功，所以都是先自己动手线性化推导NKPC，参看dynare user guide 的P43。。