求助：美式期权定价除了可以用最小二乘蒙特卡罗模拟方法以外还有什么方法？

是 否 +2 论坛币

k人 参与回答

经管之家送您一份

应届毕业生专属福利!

求职就业群

赵安豆老师微信：zhaoandou666

经管之家联合CDA

送您一个全额奖学金名额~ !

立即领取

感谢您参与论坛问题回答

经管之家送您两个论坛币！

+2 论坛币

请问：美式期权定价除了可以用最小二乘蒙特卡罗模拟方法以外还有什么方法？

先谢过各位

[此贴子已经被作者于2007-11-7 23:13:29编辑过]

扫码加我 拉你入群

请注明：姓名-公司-职位

以便审核进群资格，未注明则拒绝

分享0 收藏1 回帖

关键词：蒙特卡罗模拟 最小二乘 什么方法 期权定价 蒙特卡罗 蒙特卡罗 模拟 定价 期权 最小二乘

狠多，monte carlo其实是最慢的一个，最后一条路

我试过的有tree，finite difference，recursive integration，radial basis function，没有试过的有finite element，finite volume

[此贴子已经被作者于2007-11-8 8:52:26编辑过]

我试过一次三叉数，不错的。可以去掉zigzag效果。

Function Tri_put(S, X, r, d, sigma, Tmat, N, American_FLAG)

    Dim dt As Single
    Dim up_step As Single
    Dim down_step As Single
    Dim pup As Single
    Dim pmm As Single
    Dim pdown As Single
       
    ReDim opt(0 To 2 * N) As Single
    ReDim opt_new(0 To 2 * N) As Single
    ReDim S_array(0 To 2 * N) As Single

    dt = Tmat / N
    up_step = Exp(sigma * Sqr(3 * dt))
    down_step = Exp(-sigma * Sqr(3 * dt))
    pup = Sqr(dt / (12 * sigma ^ 2)) * (r - sigma ^ 2 / 2) + 1 / 6
    pmm = 2 / 3
    pdown = 1 - pup - pmm
   
    For i = 0 To 2 * N
        S_array(i) = S * (up_step ^ (i - N))
        opt(i) = max(X - S_array(i), 0)
    Next i
   
    For j = 1 To N
        For i = j To 2 * N - j
           opt_new(i) = Exp(-r * dt) * (pup * opt(i + 1) + pmm * opt(i) + pdown * opt(i - 1))
          
           If American_FLAG = 1 Then
               If (X - S_array(i)) > opt_new(i) Then
                    opt_new(i) = (X - S_array(i))
               End If
           End If
          
        Next i
        For i = j To 2 * N - j
            opt(i) = opt_new(i)
        Next i
    Next j
   
    Tri_put = opt(N)
   
End Function

这个不能保证pup，pdown都是正的

兄台，没看懂你的评价。

这段东西，我是照着hull的书写的，好像hull的书里证明过pup pdown都是正的。

Sqr(dt / (12 * sigma ^ 2)) * (r - sigma ^ 2 / 2) 要小于1/6,你是这个意思？

需要加一个条件判断？

大部分数理金融介绍三种方法：

1、蒙特卡罗模拟

2、二叉树方法

3、有限差分法

呵呵，计算金融方向研究，LZ？