1:增加了PORTFOLIO的granularity之后,EL和UL将如何变化?
这里我只知道portfolio变得granular之后,credit VaR会降低。。。那么UL降低EL不变吗?
2: What would be the most appropriate mapping for government bond (can't remember the question precisely)
我认为government bond是不存在太多偿债风险因此用duration mapping就够了,不需要用cash flow mapping,但是会不会也有可能用principle mapping呢?关于什么金融产品应该用哪种VAR mapping的方法,希望懂的高人能稍微延伸概括一下。
3.Interest model simulation: what needs to be done if it goes to the negative rate?
Simply set to 0.还是用lognormal model? 如果是我选我会选Lognormal但有点糊涂。
其他问题欢迎大家踊跃交流呀,最后抱佛脚了