CFA二级RI模型贴现问题

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例如:RI模型N=5时的RI5=10,并且之后一会永续,RI5=RI6=RI7…….,那么用RI5=10除以re求出来的究竟是N=4的终值还是N=5的终值啊,这种时间上的问题NOTES说的跟做到的习题总是冲突,好郁闷,求大神指点.

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关键词：CFA二级 CFA notes note not 模型

LZ好好把DDM再看看吧，RI/re和D/re是一个意思。在不存在g的情况下，RI（t+1）/re是永续现金流贴现至t期的PV

shanshantz 发表于 2014-5-3 19:01
LZ好好把DDM再看看吧，RI/re和D/re是一个意思。在不存在g的情况下，RI（t+1）/re是永续现金流贴现至t期的PV

恩,这个跟我理解的一样,关键是做题的时候碰到答案解释的不清不楚的,我才迷惑的.请问你有没有做CFA在线给MOCK之前按各个学科给的练习题里面权益投资第二道题的第六小题,上面就是用的永续RI5/re以后得出N=5的终值,不能理解,所以才发帖求助.

guomeng01161 发表于 2014-5-3 21:32
恩,这个跟我理解的一样,关键是做题的时候碰到答案解释的不清不楚的,我才迷惑的.请问你有没有做CFA在线给M ...

没做过。不过按你给的条件，RI6=RI5，所以按这种方法贴现得到TV5（第5期终值），也不存在任何问题。