一、“风乍起,吹皱一池春水。”
这一阶段,是刚刚接触交易的新手。听说了很多交易中的传奇,很希望凭借自己的运气也能成就
一个想像中的传奇。但在此阶段,对期货的基础知识所知不多,对交易技巧一无所知。但此时的交易
者怀着对投资市场美丽前景的憧憬,或听道听途说,或被劝诱,在并没有充足经验及充分准备的情况
下盲目地冲入期市。此一阶段的特点可以归纳为:一是对期市的风险一无所知或知之甚少,完全不懂
得资金管理。二是分析水平,特别是技术分析水平有限,操单往往凭道听途说或所谓的专家指导。三
是实际操作经验不足,遇突发事件易惊慌失措。四是心态不正,想赢怕输,对亏损没有心理准备。遇
亏损时,不会合理地调节心态,不肯服输,死顶硬抗。这一阶段的交易者的表现往往是频繁进出且进
出单量大,大输大嬴。特别是在初有斩获时,这种现象就越明显。但处于这个阶段的交易者,最后往
往是以惨败结局.
二、“撩乱春愁如柳絮,悠悠梦里无寻处;今宵剩把银釭照,犹恐相逢是梦中。”
来到这个阶段算是一个入门交易者了。通过向其他人或对一些基础书籍的学习,再加上自己的练习
,知道了交易的基本方法,知道资金管理,止损的重要,就象剑手知道了拿剑的姿势,步伐,挥剑的角度等
基本功.这时你对市场的知识比新手要多了
但此时的交易者还仅是粗浅地对基础知识进行了学习和了解,将一些市场指标和技术指标囫囵吞
枣并“学以致用”!还不懂得技术指标属于统计学范畴,带给我们的只是概率分析;还不清楚技术指
标并不能告诉我们市场一定会怎样!也还不清楚任何技术指标都是具有先天缺陷的!
在此阶段的交易者到处打听消息,上网查找新闻,关注现货动态,留意专家意见。并且对一些市
场上宣传的程序和软件表现出极高的兴趣和一探其神秘感的欲望。还并不懂得所谓的一些专家在试图
追求完美的过程中,通过修改参数,调整灵敏度,却反而离成功越来越远的市场事实。事实上,越精
确的指标,稳定性就越差,分析思想越多的指标产生矛盾的机会也就越多!爱因斯坦说过,能够预测
未来的公式中必然存有不确定性!就是这个道理。
这个阶段的交易者经常犯一些低级错误。估计在其不退出市场的前提下,所有的市场低级错误这
个阶段都能够得以尝试。过度交易、过量交易、冲动性交易、无保护性的交易、、、、、、等等失误
会让这个阶段的交易者大尝苦头!
如果这个阶段的交易者能够凭借自己那不屈的意志和顽强的拚搏、学习、领悟、总结和投机的运
气挺过来,那就会走到第三阶段。
三、“云破月来花弄影,明日落红应满径。”
这第三阶段的交易者是交易境界的第一个飞跃。交易者知道了技术分析的重要,波浪理论,初涉混
沌的知识,知道如何数浪,学会预测行情,并根据预测来有计划的交易.这层也是最危险的阶段,通过几笔
不错的交易,洋洋得意,认为自己已经明白交易的精髓,不再需要学习,也没什么可学了,也不再遵守基本
的交易规则,急功近利,那么很快你就会被打回原形,甚至可能导致巨额亏损。
此阶段的交易者也是个矛盾的综合体,其或谨慎或莽撞或动摇。处于这一阶段的交易者,已经过
了期市的风风雨雨,也往往在期市受过创伤。在失败教训的刺激下(往往少有成功经验的激励),经
验日趋成熟,技术日趋老到,对各种做单技巧的掌握亦趋于熟练,对预想范围内的失误与损失也有了
相当的承受能力。但这一阶段的最大特点是对前一阶段的失败记忆犹新,过于迷信技术分析,热衷于
对某些技术信号与技术细节的过细分析,缺乏对大势判断的自信。在这一阶段的交易者眼中,到处都
是阻力,遍地都是支撑,想下单,又怕在下个阻力位被挡住,前怕狼,后怕虎,始终感到难以下手。
即使进单,也是遇阻即跑,难以获得大的利润。处于这一阶段的交易者往往没有大输大赢,但往往几
次盈利会葬送在一次失误里。愈是这样,愈变得谨小慎微。往往在不自信与不甘心之间彷徨不已。
同时这个阶段也是学习提高阶段,这时已经懂得了趋势的作用,知道“趋势为王,顺势交易”的
道理,基本有了自己的参照标准,并在各种大小周期之间的转换中把握不同周期中的趋势,能体会不
同周期的走势以及量能对整个趋势运行的影响
知道了市场是既简单又复杂的综合体。简单的市场,简单的思维,简单的交易;而复杂哪,完全
是人为地因素,是人为的复杂,是人的心理和情感的折射。“在现实生活中,他总是不被人理解,身
边的人常会给他套上疯子、赌徒或不务正业的帽子来打击他,增加他内心中原本已经深深埋藏的痛苦
。所以他是孤独的。在漫长的一生中,固然在每一次刻骨铭心的失败之后,他都只能将那份痛苦深深
地埋在心里,然而即使是每一次成功的经历,在别人看来,却也只不过是几个枯燥乏味的数字罢了。
而那闪耀着自信,勇敢和智慧交织的光芒的胜利喜悦和欢欣,他都无人与之分享,这又何尝不是另一
种深深的痛苦!”也正是此阶段的特征。
这个阶段也懂得了技术分析不是精确的科学,而是一种心态的锻炼,一种赌术的培养。知道成功
的投资者,都是在完全不具有必然性的市场中,找到一丝必然性来实现最终盈利的!往往这种一丝必
然性不是来源于市场,而是自己的赌术和心态!指标的线性表达形式注定它所传达的信息是残缺而不
完整的。所以,我们就会看到超买后价格依然狂奔,超卖后价格继续跳水。因此,指标只能在部分的
市场中成立。要想用好指标,投资者就必须具有将其残缺的、没有表达的部分还原成整体的能力。
这个阶段也懂得了利润是风险的产物而非欲望的产物,风险永远是第一位的,是可以自身控制和
规避但不是逃避,因为任何利润的获得都是承担一定风险才能获取的回报,只要交易思想正确,对于
应该承担的风险我们要从容不迫。
这个阶段的交易特征就是已经有了系统和模式的概念,也懂得风险与资金管理的重要性。在系统
模式上缺乏自信,操作上缺乏一致性是此阶段最显著的特征。
四、”一夜东风,三竿红日,万事随流水。”
这个阶段应该算是成熟阶段,这个阶段的交易者应该算是一个成熟的交易高手,已经很少人能达
到了。一个优秀的交易高手的定义应该是,能够连续多年获得稳定持续的连续复利回报,经年累月地
赚钱而不是一朝暴富,常赚而不是大赚,资本市场的高额利润应来源于长期累积低风险下的持续利润
的结果,职业交易者只追求最可靠的,只有业余低手才只关注利润最大化和满足于短暂的辉煌中。这
也是多数人易现辉煌,难有成就的根本原因。很多人经过三层的失败,损失惨重,有的爆了仓,心灰意冷
,感到自己不是这块料,放弃了.其实能及时抽身的人也是智慧的,交易是少数人盈利的地方,没有这个资
质,战胜不了人性的弱点还是早些离开.这个阶段的交易者知道波浪规则是死的,但是形状万千,知道以
趋势为主,不再拘泥于波浪,知道跟随市场,市场欲,我所欲.不再用左侧交易,屏弃交易时的恐惧和贪婪
等其他杂念,产生了交易的本能,开始体验到交易的快乐
这一阶段的最大特点:一是心态的平和。对期市中的风浪已习以为常,不再会因期市的波动及一俩
次的胜负而亦喜亦忧。二是对期市的判断有着较强的自信,能较完整的掌握期市的大势走向,对于达
到自己目标前的阻力与支撑视而不见。处于这一阶段的人,对技术分析已了然于心,但又绝不迷信技
术分析。他们像老练的猎人一样,能够“嗅“到期市的味道。在他们看来,任何的评论与消息,都不
过是为我所用的参考,听而不信。三是操作手段的熟练。处于这一阶段的人,清楚地知道期市的风险
。因此,他们也最知道怎样来保护自己。他们既自信,又不自大,懂得运用合理的操作手段来规避风
险。因此,他们在期市中游刃有余,输小赢大,成为期市的弄潮儿和真正的胜利者。
这一阶段的交易者懂得了最简单的也是最实用的,比如K线、均线和趋势线等,而绝不像很早以前
去到处打听新的技术方法,新的理论研究,新的奇招怪式!
这个阶段的交易者明白了不确定性的真正内涵。明白了也许模糊与缺陷比完美更能天长地久!波
浪理论和江恩理论之所以能长久地存在于市场,就是因为这两种理论中的不确定性,它们是一种模糊
的完美,是一种具有不确定性的完美,简单的就是美的,简单的就是稳定的。
“难道生命的意义不是历经荆棘和苦难,去顿悟那人生的真谛,达到人性,艺术,和科学的完美
统一的境界么?还有什么比起在一个谬误的时代,错误的市场中,保持独立的思唯,正确的判断,做
出自己的选择,然后,再让时间来拨乱反正,还事物以其本来面目,还自己一个清白更能让人感到自
豪和激动的呢?一个职业的证券投资者,他最大的快乐,不正是在经历一次又一次的失败后一次又一
次的顿悟之中么?一个职业的证券投资者,他最大的骄傲,不正是在意识到所有的人都错了,而只有
自己才是正确的那一瞬间么?一个职业的证券投资者,他最大的安慰,不正是在时光流逝,尘埃散尽
,万事万物终于水落石出的那一天么晴朗的夜空,万籁俱寂。一瞬间,一只渔鹰的身影划着优美的曲
线,掠过水面。”这也正是第四阶段的特征。