求助 ：浮息债定价

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看到文章如下：

代码：070413.IB  债券名称：07农发13  起息日期：2007-08-14  到期日期：2010-08-17  利差(以shibor为基准利率)：0.23%  付息次数：4  应计利息：0.0117  剩余年限：1.20

同期固息金融债收益率：1.44%    净价报价中值：100.310   则未来隐含3月shibor利率均值：1.46%

请问高手，隐含3月shibor利率均值这个数据是如何推算出来的，谢谢：）

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关键词：SHIBOR HIBOR 基准利率 应计利息 HiB 定价

按照一般情况，债券的面值为100，存续期结束归还本金，按期付息，

以100.310为成本，以存续期间获得的利息和到期归还的本金进行折现，实现的内部收益率就是了

补充一下，计算的应该是shibor利率＋对应债券的信用风险溢价；

如果农行是shibor报价单位，或者对应债券的等级等同，信用风险溢价可以近似为零

可浮息债，现金流和固息不同，不是确定的呀~如何计算它的内部到期收益率呀~

  债券的定价基准应当是3个月货币市场利率,并在此基础上加上风险溢价。

 浮息和固息相同期限的，利差【风险溢价】一般保持固定，

 浮息＝固息＋风险溢价就可确定，如果利差不固定的，就去上下限确定价格区间了

  看看券商的分析报告吧

http://www.moneyqoo.com/report/2009-05-25/6edc87cb5efb97d856b27784a60969e3.pdf

http://www.suptac.cn/html/pdf/2009-05-25/1243220835422.pdf

一搜一大把