用Eviews对H-M模型进行回归分析怎么确定alpha和beta

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本人目前在用Eviews8.0对基金的表现进行回归分析，打算用Henriksson-Merton模型，但是遇到下面问题，求大神解答：

                              

                              

      Ri − Rf = α + β1(Rm − Rf) + Dβ2(Rm − Rf) + εi

其中，D是一个虚拟变量，当Rm > Rf时，D=1；当Rm < Rf时，D=0。于是，投资组合的β值在Rm > Rf时为βi1 + βi2，在Rm < Rf时为βi1.

我的问题如下：
1. 由于D的存在，是否要根据D的取值0或1对数据进行分成两组处理，分别回归？
2. 如果是的话，两次回归会得到两个α值和R2，最终的α和βi1，βi2怎么确定？
3.如果不是的话，该怎么对H-M模型进行回归分析？

求大神解答

                              

                              

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关键词：EVIEWS Alpha Views Eview 回归分析 回归分析 投资组合 模型

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已引入虚拟变量解决

rachel1404 发表于 2016-10-21 23:04
已引入虚拟变量解决

你好 我现在也在做这个 我也遇到了同样的问题 请问你是怎么解决的 直接把这个当成一个虚拟变量来做回归吗？