银行热点追踪

       人民币贷款成香港银行界重点业务

       新华网香港３月３日电　香港金融管理局２日公布，截至１月底，香港人民币贷款余额为３３５亿元，较去年底的３０８亿元增长８．８％。

金管局总裁陈德霖表示，香港人民币贷款需求持续增加，主要是在人民币ＦＤＩ（外商直接投资）放宽下，不少企业在香港进行人民币融资后，再以ＦＤＩ渠道投资内地，而人民币贷款亦为银行界积极扩展的重点业务之一。


陈德霖指出，期内存款证数目有理想增幅，而发债总额持续上升，显示香港人民币资金扩大，存款资金转至其他工具，亦因而有机会带动人民币存息上升。他还表示，人民币出路增加，将会吸引投资者购入或持有人民币资产，市场会因供应关系自行调整，故不担心资金池大幅波动影响香港人民币业务。

据此间媒体报道，金管局副总裁余伟文于立法会会议上指出，香港人民币发展愈趋成熟，尤其跨境贸易结算方面，由以往内地支付香港远高于香港支付内地，发展成为双边支付规模趋向平衡。同时，香港人民币发债发行体亦趋多元化。

金管局副总裁阮国恒则在２日表示，得知银行公会的人民币工作小组仍就人民币业务改善进行磋商，当局亦正等待业界提出详细建议。阮国恒又指，贸易结算过程必须受到监管，但强调跨境人民币贸易结算仍需要以真实贸易背景作支持，改善空间可与业界再作商讨。

英银行获ECB82亿欧元贷款

据新华社电英国五大银行之一巴克莱银行2日证实已从欧洲央行（ECB)获82亿欧元长期再融资操作低利率贷款，用于控制其在欧洲市场上的欧元资产和存款的风险。

继汇丰和莱斯银行获得欧洲央行以1%的超低利率发放的贷款后，巴克莱是第三家获此贷款的英国银行。欧债危机使巴克莱银行投资部门的证券交易收入在去年第四季度下降19%，至18亿英镑。

网上商城跑太快 信用卡第四种盈利模式艰难突围　　梁宵

　　一款手机，连累光大银行、招商银行和平安银行等几家银行同时陷入“维权”风波。

　　近日有网友爆料，在平安银行网上商城所购手机与宣传不符，到手实为低端机型。据《中国经营报》记者了解，该产品在招商银行、光大银行等几家银行都曾销售，均大幅低于市场价格，而挂卖不久即迅速下架。

　　“绝对不会出现消费者收错货的情况，如果有类似投诉，我们一定会第一时间应对。”光大银行、招商银行信用卡中心均对记者表示。

　　类似的“乌龙”事件在银行网上商城并不鲜见，亦非大事，尽管银行自称“免责”，但是仍然无法置身事外：忙着自建网上商城、跑马圈地的各家银行，想突破信用卡传统盈利困局，打造信用卡的“第四盈利”来源恐非易事。

　　低价惹祸？

　　2月19日，有网友自曝收到光大银行的手机“货不对板”， 此说法引发大量在招商银行、光大银行、平安银行等几家银行下单但未到货的购买者自危，后者自发建立维权小组，准备向银行讨说法。

　　缘何没有收到货品就人心惶惶？主要原因即在于银行网上商城所售价格“低”得让人难以置信。网友提供的截屏数据显示此款商品在平安银行、招商银行和光大银行网上商城的报价依次为1390元、1497元和1530元；而素以低价著称的京东商城(微博)的售价则为1899元。因此，许多人据此直接断定“不可能是正品”。

　　招行银行信用卡中心对此低价解释说“基于招商银行强大的客户数量，与商家的议价能力较强”。而一家与银行合作的网站市场部人士也证实了商家的确会在银行平台上进行降价促销。

　　但普遍的情况是，与其他的网上商城相比，银行系网上商城经常以价高遭受诟病。“价格往往高于京东一类的专业购物网站，因为后者的销售量远高于银行网上商城，因此可以获得供货商更低的价格支持。”某银行信用卡中心相关负责人就此表示。

　　不过，该产品供应商上海索亚尼数码科技有限公司客服人员则承认此前的确上错产品。“价格应该是1900元左右，之前有错发的产品，现在已经全部更正，重新发货。”

　　网友提供的截屏数据似乎佐证了这一点，招商银行对该商品提供的市场参考价是1699元，与2000元左右的市场价格相差甚远，似乎从一开始就是一场集体“乌龙事件”。

　　但是招商银行和光大银行均向记者表示“并无此事”，而平安银行则表示要对事实进行确认，截至记者发稿前，平安银行信用卡中心回复称，“确为合作供应商‘索亚尼’发货有误，我们已要求无条件为客户办理换货，同时产生的相关物流费用均由该供应商承担。”

　　“就算真是错了，也只能将错就错。”上述负责人指出，“各家银行都非常重视自己的信誉。”

　　信任的代价

　　“银行做网上商城有着天然的优势，消费者对银行的信任感远远超过其他网上购物平台；而且由于是本行持卡客户，支付安全也有保证。”某股份制银行信用卡中心副总裁向记者举例说，市面上的茅台假酒泛滥，但是一瓶十几万元的茅台酒挂在银行网上商城，一天就能够卖出去十几瓶。

　　相对于这种“信任”，银行网上商城的定位只是一个支付平台。“我们与经营性网商存在本质的区别，后者往往会在物流、配送投入很大的工作，并主动采购商品、进行仓储并以自己的名义进行销售，而银行的信用卡网上商城从根本上说仅是提供支付结算的网络平台。”上述负责人指出。

　　正因此，信用卡商城的商品质量问题并不少见，而类似的“乌龙”事件也不乏前车之鉴。此前就有某银行信用卡客户在银行网上商城低价购得一台电脑，但是供应商却表示价格标错而建议其取消订单。

　　对此各家银行的网页上都给出了免责条款，内容大体一致：客户与商户通过银行网上商城交易时发生诸如商品质量争议、价格争议、优惠促销争议等引起的纠纷，均应由客户与商户双方协商解决。银行不提供咨询、投诉服务，不承担协调客户、商户之间争议与纠纷的责任。

　　但是真正遇到问题，银行并不能以这一纸条款置身事外，甚至需要承担的责任较之一般的网上商城有过之而无不及。某银行信用卡工作人员也指出，此前曾有客户收到过寄出的电脑，外包装上有一个脚印，这种明显是在运输过程中的“无心之失”，但是银行接到投诉之后，就要求商家给换新货。

　　“一般出现消费者投诉的问题，银行就会要求商家更换或者赔款。”上述负责人指出，银行会等待消费者确认商品没有问题后才将货款打给商家，如不履行赔偿责任，则以扣押货款钳制。

　　“由于信任产生了购买量，银行也要因此付出信任的代价。”上述副总裁表示。

　　第四种盈利？

　　这也是中资银行信用卡成长的代价。

　　自建网上商城的动力来源于银行信用卡现实的盈利困境。由于与西方的市场环境和消费习惯不同，在国外行之有效的信用卡盈利模式对于中资银行来说却是举步维艰。

　　目前信用卡的传统盈利模式有三种，为年费、商户佣金及循环利息收入。“年费不敢收，商户佣金平均只有千分之三，占到美国信用卡业务80%的循环利息收入目前也很少。”上述副总裁指出，这三类传统盈利模式目前在中国还很难实现，而与此对应的是，包括开卡、制卡、业务员提成等在内的一张信用卡的成本在260元上下，而银行内部资金拆借成本一般是年化3%。如此计算下来，“信用卡很多业务都是赔钱的。”

　　“对目前各家银行的信用卡而言，获取客户已经不是第一位的，主要是促销和经营客户；在提高交易量的基础上，引导其进入商户回佣和手续费更为可观的消费领域。”某信用卡专家表示。

　　据信用卡资深专家崔素芳介绍，不同商户类型的信用卡手续费不一，最高的是商场、酒店、餐饮类，而批发、超市类收费较低，行政、医院等基本上没有手续费，只是每月大概1000元的POS机使用租金。“银行肯定希望持卡者转向商户回佣等更高的领域消费，但是银行无法控制消费者在哪里消费，通过自建网上商城，银行希望进行引导。”崔素芳说。

　　据悉，信用卡商城上的商品大都是通过本行分期付款的形式来进行。用户在购买商品之后，在规定的期限里一般不能取消信用卡使用。这样不仅相对固定了购买范围，也刺激了持卡人的用卡频度；同时，银行还可以通过分期付款的手续费提高盈利收入。

　　目前各银行信用卡分期的期数从3期至24期不等，手续费各异，以6期和12期为例，6期手续费率从四大国有行的3.6%到较高者交通银行(5.05,0.04,0.80%)的4.3%，12期手续费率则多为7.2%，交通银行按申请金额不同，最高可至8.64%。

　　不仅如此，上述负责人也表示，“由于银行平台有天然的营销优势，能够扩大销量，因此银行可以从商家拿到一个相对较低的价格，但以市场价格对外出售，从中赚取差价。”

　　在盈利前景的诱惑下，各家银行的网上商城都相继上马，中国农业银行(2.74,0.00,0.00%)的“购物易”，招商银行的“非常e购”，中国银行(3.07,0.01,0.33%)的“银通商城”等，甚至连宁波银行(10.13,0.12,1.20%)等城商行也推出了信用卡商城业务，网上商城的竞争大幕也就此拉开。

　　“银行的网上商城经营，的确可以作为信用卡盈利的一个来源，但前提是信用卡持卡人的数量必须达到一定的规模。”上述副总裁表示，“300万的持卡规模比较合理，否则自建网上商城也是为其他银行作嫁衣。”

　　多位银行信用卡中心人士对记者表示，目前银行对线上商家的资质审查是比较严格的，有时会采用招投标的方式选择商家，还需要商家缴纳一定的产品质量保证金/履约保证金，用来当做消费者合法有效的投诉之后的赔偿金。

　　但是业内也担心这种严格的考核机制会随着银行网上商城的竞争而形同虚设，“随着越来越多的银行加入网上商城，同质化竞争和价格战不可避免，与此同时，真正质量好、品质高的产品很难大幅让利，如果单纯打价格战，也许会导致经销商资质良莠不齐，加大银行自身的风险。”上述副总裁表示，“银行要谨慎使用自己的品牌和信誉。”

　　平安银行信用卡中心也告诉记者，“已针对商城供应商质量控管问题，制定了‘供应商管理办法’，其中对于商品质量问题设置了非常严格的惩罚制度，情况严重的会终止合作并没收保证金。”

规范银行收费中间业务发展势头能否持续
　近年来，面对新形势与新挑战，我国银行业单一依靠传统息差收入的盈利模式一度受到挑战，各商业银行，尤其是中小银行在传统业务基础上，纷纷加大力度推进对资本消耗较小的中间业务。在各种举措的推动下，中间业务呈现出良好的发展势头，中间业务的收入占比稳步提高，已成为商业银行利润的新增长点。

　　然而，备受消费者和企业诟病的银行乱收费、滥收费问题也被提到监管部门的议事日程。2月上旬，银监会、人民银行、国家发改委发布《商业银行服务价格管理办法（征求意见稿）》，加上此前银监会出台的《关于整治银行业金融机构不规范经营的通知》，无不在传递一个信息，即要重拳规范银行乱收费、擅自提高收费价格等消费者意见大、社会反映强烈的突出问题。于是，“规范银行收费，中间业务良好势头能否持续”成为近期被关注的话题之一。

　　利润攀升银行中间业务功不可没

　　所谓中间业务，是指商业银行在资产和负债业务的基础上，利用技术、信息、机构网络、资金和信誉等方面的优势，不运用或较少运用银行的资产，以中间人和代理人的身份替客户办理收付、咨询、代理、担保、租赁及其他委托事项，提供各类金融服务并收取一定费用的经营活动。

　　从近年来各家上市银行公布的年报来看，在息差收窄、拨备提高的背景下，银行的盈利水平仍旧保持了较快增长。以兴业银行(14.31,0.00,0.00%)为例，2011年以来，该行持续推进全行业务转型，重点发展包括财富管理、资产管理和投行等在内的各类新兴业务。2011年前三季度，累计实现手续费及佣金收入62.91亿元，同比增加25.83亿元，增长69.66%，在营业收入中占比提高3.65个百分点，其中主要依靠服务能力提升、新兴业务发展的代理类、银行卡类、支付结算类收入同比分别增长57.10%、112.95%、243.64%，增幅明显高于主要依赖传统业务、占用资本类的手续费收入，信托、租赁业务对中间业务收入的贡献开始显现。

　　有关业内人士认为，近年来之所以中间业务收入同比增幅较大，主要是近来经济社会发展需要。“就贸易融资这一项，10年前贸易融资这个项目中间业务不超过3项，现在20多项，接近30项，中间业务不仅节约了交易成本，而且还能够增加社会福利。”上述人士认为。

　　银监会的统计显示，2011年，中国银行(3.07,0.01,0.33%)业净利润达到1.04万亿元。其中非利息收入占比14.9%。也就是说银行利润中近两成是通过收取手续费和佣金净收入获得的。

　　有关统计数据还显示，我国商业银行的中间业务收入在整个营业总收入的比重，2008年、2009年、2010年，2011年分别为9.7%、11.8%、12.5%、14.9%。

　　中间业务不能与乱收费画等号

　　眼下，一方面，中间业务已成为拉动银行利润攀升的重要增长源；另一方面，包括手续费、代客理财服务等多种业务在社会上频频引来质疑，使中国银行业陷入一种尴尬局面。此外，信息不透明、告知不充分，消费者知情权和选择权不够，也是银行服务遭到人们非议的原因之一。

　　随着我国金融业的快速发展，近年来银行所提供的服务项目也随之大幅增加。相关统计数据显示，2003年我国银行的服务项目仅有300多种，发展至今，服务项目已大大增加。在银行服务项目数量翻倍的同时，随之而来的是收费项目增加。2011年7月，银监会和银行业协会联合举行发布会称，中国银行业服务项目共计1076项，其中226项免费，占比21%；收费项目850项，占比79%。

　　中国银行业协会副会长杨再平(微博)日前表示，大力发展中间业务既是银行业经营结构战略性调整发展的必然趋势，也是适应社会需求所必须的，不能简单地把中间业务等同于巧立名目或者乱收费。他认为，目前多方面对商业银行中间业务发展存在一定误解。最大的误解莫过于，将中间业务等同于巧立名目乱收费。

　　的确，简单将中间业务等同于巧立名目乱收费是不科学的，也是不可取的。现在银行个人业务收费最多的是银行卡方面，结算、存取款、消费、开户管理四大方面，无一不涉及收费，而由于存折使用率日渐降低，几乎所有人在银行办理业务都会面临收费。在银行手续费背后，还涉及复杂的利益关系。以ATM机取款为例，除了银行设备、人力、维护等成本外，银行还需要向银联支付一定的费用。

　　规范有序是保持良好势头必由之路

　　记者采访获悉，目前我国银行中间业务在项目构成上，对个人项目有7大类，即人民币结算业务、代理业务、银行卡业务、外汇结算业务、理财业务、电子银行业务、其他业务；对公项目有11大类，即人民币结算类、代理类、银行卡类、外汇结算类、投资银行类、理财业务、融资担保业务、电子银行业务、资产托收业务、离岸业务、企业年金等其他类。

　　市场经济，有需求才有市场，有市场才有效益。显然，上述这些项目，都是百姓生活、企业生产经营活动所必需的，而且是随着社会主义市场经济发展日益增长的。

　　杨再平认为，发展中间业务是银行和社会都必需的。

　　首先，随着利率市场化进程的不断推进，商业银行的息差会进一步压缩，过度依赖存贷息差的盈利模式不可持续，提高中间业务收入占比势在必行。我国是一个超高储蓄率国家，长期以来储蓄率高于投资率，随着利率市场化的推进，必然是利差收缩，银行提高中间业务收入占比势在必行。

　　其次，随着资本监管要求的提高，发展低资本占用型中间业务势在必行。根据《中国银监会关于中国银行业实施新监管标准的指导意见》，明确了针对商业银行的三个最低资本充足率要求，即核心一级资本充足率、一级资本充足率和资本充足率分别不低于5%、6%和8%。在这种情况下，商业银行必须发展低资本占用型中间业务。

　　第三，在金融脱媒大势所趋下，商业银行必须大力发展中间业务才能获得新的生存发展空间。根据年初召开的全国金融工作会议发布的数据，截止2011年11月末，我国金融业总资产119万亿元，其中，银行业总资产108万亿元，占全部金融行业总资产的90.75%。我国在“十二五”规划中强调要大力发展资本市场，显著增加直接融资的比重。同时，批准上海、浙江、广东、深圳等4地开展地方债试点，积极发展债券市场。根据审计署公布的数据显示，截至2010年末，全国地方政府性债务余额共计10.7万亿元，其中有80%是来自银行信贷。这意味着如果地方债试水成功，巨大的地方政府债务今后也可能由银行信贷间接融资向资本市场直接融资转变，整个社会融资结构面临变革。在金融脱媒大势所趋下，商业银行传统的盈利模式、负债结构、客户结构及风险管理手段都会产生深刻变化，只有大力发展中间业务，才能获得新的生存发展空间。

　　由此可见，大力发展中间业务，已是商业银行的必然趋势。至于什么样的收费合理，什么样的价格不合适，如何做到交易公平，从监管部门的角度讲，这是市场经济必须捍卫的原则。中央财大银行业研究中心主任郭田勇(微博)表示，过程的透明是保障消费者和银行公平交易的前提。

　　所谓“君子爱财取之有道”。从长远看，必须建立起一套比较完善的基础设施和制度，加强对商业银行转型期间业务发展的规范和监管，使之保持规范有序的发展，其中包括加强对公众的宣传，这样才能真正实现银行中间业务的健康、稳定发展。

欧洲央行开闸放水大宗商品震荡回落
      备受瞩目的欧洲央行第二轮3年期低息贷款本周正式公布，欧洲央行将通过3年期再融资操作，向800家欧洲金融机构放水5295亿欧元，超出市场预期的5000亿欧元的规模。此次变相量化宽松行动，可缓解欧洲银行业流动性紧张局面，鼓励银行进行更多的放贷，以刺激经济增长。

　　不过，欧债危机并未就此转悲为喜。继上周惠誉之后，标准普尔也将希腊债务评级下调，使之成为欧元区首个跌至“违约级”的成员国。欧元区集团主席容克预计，希腊需要申请第三轮援助贷款。他表示，如果希腊无法避免债务违约，将对欧元区各国造成“可怕后果”。 欧盟委员会主席巴罗佐表示，将为希腊提供200亿欧元结构基金，以帮助希腊恢复经济增长。欧盟统计局本周公布的数据显示，欧元区1月份失业率10.7%，高于上月的10.6%。欧元区就业形势恶化，显示欧债危机仍然波诡云谲。欧盟领导人春季峰会于本周四、五召开，重点讨论欧洲经济增长与就业改善。

四大行全面落实差别化住房信贷政策
       中国工商银行[4.43 0.45% 股吧 研报]、中国农业银行[2.74 0.00% 股吧 研报]、中国银行[3.07 0.33% 股吧 研报]、中国建设银行[4.89 0.62% 股吧 研报]日前在京召开座谈会，深入学习中央经济工作会议和全国金融工作会议精神，认真分析当前房地产市场形势，共同研究商业银行改进房地产金融服务的工作重点，提出要继续全面贯彻落实差别化住房信贷政策。
      会议提出，一是切实满足居民家庭首次购买自住普通商品住房的贷款需求，合理权衡定价，在基准利率之内根据风险原则合理定价。二是要积极支持资质良好的开发企业进行有市场需求的普通商品住房建设，增加普通商品房的有效供给。三是要按照财务可持续原则，大力支持ZF主导的、以公租房为主的保障性安居工程建设。四是要切实改进房地产金融服务，认真遵守信贷管理各项规定和业务流程，提高贷款审批效率。五是要有效防范信贷风险，严格执行个人住房贷款最低首付款比例的政策规定。六是要坚持市场创新原则，在深入调查研究的基础上，加大金融产品和服务方式创新，全面改善资源配置效率。

上海农商银行 “鑫意”理财恒通2012第十六期人民币理财产品将于3月7日开始销售。本期产品为期限91天的保证收益型理财产品，年化收益率为4.80%。

　　该产品将主要投资于投资级以上债券资产(投资比例约为20%)和货币市场金融资产和金融工具(投资比例约80%)。产品的目标客户为经该行风险评估，评定为保守型稳健型平衡型成长型进取型的个人客户。根据产品募集情况和市场情况，该行将会调整产品募集结束日期及其他相关日期，届时会采取公告等形式告知投资者。该产品5万元起售，追加金额为1千元的整数倍。值得注意的是，该产品仅向上海农商银行金融便利店客户提供。

中国人民银行3月1日表示，当前信用卡套现风险总体呈回落态势，下一阶段将尽快出台《银行卡收单业务管理办法》，继续推动出台《银行卡条例》。

　　央行数据显示，信用卡套现率(套现金额占信用卡消费交易额的比重)已从2009年一季度的最高点2.7%。下降到2011年四季度的1%。左右。
　　从信用卡呆坏账率(信用卡逾期半年未偿信贷总额占期末应偿信贷总额比重)的统计情况看，近年来信用卡套现造成的信贷损失没有明显增加。2006年一季度以来，信用卡呆坏账率呈稳中有降趋势，从最高点5.2%下降到目前的1.4%，为历史低点，显示信用卡信贷质量尚好，套现带来的信贷风险尚在可控范围内。

　　央行表示，将继续完善相关制度。针对收单市场存在的经营不规范和风险案件高发现象，央行将尽快出台《银行卡收单业务管理办法》，强化收单机构对特约商户和受理终端的管理，按照监管要求趋同原则，明确非金融机构收单业务经营要求。央行将继续推动出台《银行卡条例》，将研究建设银行卡业务管理和服务系统，搭建风险信息共享和业务管理平台。

证券时报记者获悉，全国政协委员、招商银行 行长马蔚华表示，1月份信贷新增额低于预期主要是由于1月份工作日少于正常月份（只有15个工作日），2月份信贷增长情况有待观察。今年招行将重点支持小微企业。为加大银行对小微企业的支持力度，马蔚华建议将小微信贷规模单列，不纳入存贷比考核。目前小微企业的认定标准不一，马蔚华此次准备的其中一份提案就是呼吁统一小微企业的认定标准。

全国政协十一届五次会议将于今日15时在北京人民大会堂开幕，2012年全国“两会”也将由此正式拉开大幕。本次政协会议是十一届全国政协的最后一次会议，定于3月13日上午闭幕，会期10天。

下周，全球市场将是不折不扣的“央行议息周”。届时，欧洲央行英国央行澳洲联储加拿大央行以及新西兰联储，将召开议息会议，并宣布最新货币政策决议。有专家认为会走向宽松，是否如此？李德林认为这应该是意料之中的事：

李德林：现在每个国家都到了一个关口，123月份对于很多国家来说是工程启动的时候，对于他们来说货币宽松是意料之中的，因为跟欧元区国家关系非常好的国家对于货币的宽松是不需要多加评说的。