MFE Apirl 2012 机经

詹姆斯 发表于 2012-4-21 09:09
考试的时候有给一个正态函数的转换器的。。按照那个精度来就行

非常感谢!

0529wtw 发表于 2012-4-20 16:23
非常感谢，那计算d1和d2的时候近似到几位小数呢?

ASM的习惯是5-6位，我觉得至少5位比较好

0529wtw 发表于 2012-4-20 16:23
非常感谢，那计算d1和d2的时候近似到几位小数呢?

asm上percentile是保留2位小数，probability 是保留4位小数...

INTEREST RATE (CIR...VASICEK) 那些公式重要吗?

大家要多做题 提高速度 我看的一般 不知道能不能过呢

受教了~

yw3635 发表于 2012-4-19 23:40
主要都是binomial tree + black scholes
分布大约是
currency options:2

好人好人吖~谢谢分享~祝考试顺利啊~

请问反复做SAMPLE够用吗？

鸡精是好东西呀。。

今天刚考完，考完都麻木了。。。。。碰到了X=59 put option 那道题，同时还有black equation 和 一个关于布朗运动的文字题判断题，另外还有V和CIR模型的文字判断题，以及大量的美式期权定价，delta计算题。delta hedge 大概考了2-3道。有隔周那种hedge， 就是卖出看跌期权，然后股票hedge，最后问profits 有多少。总之，没考的还是复习下ASM的notes，感觉考试题和ASM很接近。另外还有3道左右的用正态表来为期权payoff和股价做simulation 的题目。祝大家好运吧。