请问期现价格不存在协整关系时，如何确定最优套期保值比率（风险最小化）？

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传统求解最优套期保值比率的模型都有前置条件：
简单回归模型（OLS）要求期现价格方差相同且二者均不存在自相关；
向量自回归模型（VAR）是在OLS的基础上消除了残差自相关，似乎是只要求方差相同？（待定）
向量误差修正模型（VECM）要求期现价格方差相同且二者具有协整关系；
广义自回归条件异方差模型（GARCH）要求要求期现价格具有协整关系。
有没有一种模型适用于这样一种情形：期货价格和现货价格均为一阶单整，但二者之间不存在协整关系？

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关键词：最优套期保值比 套期保值 协整关系 不存在 向量误差修正模型