请教一个关于“流动性陷进”的问题

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汉达在<货币经济学>对流动性陷进出现的情形解释为：“金融市场上的一般预期是债券价格下跌，人们广泛预期利率马上就会上升，债券具有负的收益率。这种预期可能在高利率或低利率下发生，因此流动性陷进可能在任何利率下都存在。”

这和凯恩斯提出的流动性陷进假说，即“当一定时期的利率水平降低到不能再低时，人们就会产生利率上升而债券价格下降的预期，货币需求弹性就会变得无限大，即无论增加多少货币，都会被人们储存起来。”有出入......

凯恩斯认为流动性陷进只发生在低利率时期么？如何理解两者之间的区别联系呢？请各位帮忙解释下.......

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关键词：流动性陷进 流动性 请各位帮忙 债券价格 需求弹性 流动性陷进 汉达

我觉得二者说的角度不一样，跳出来想。
凯恩斯说的应该是从货币需求的角度，货币银行学说的应该是纯粹的债券价格和利率的关系吧

可是流动性陷阱就是货币需求的一种特殊情况啊，汉达也是在说明流动性陷阱情况下公众的货币需求的。
还望明示......

好久了。怎么没有人回答呢？

1、你要把收益率同利率的概念区分开来。。
2、流动性陷阱：有多少货币供给，公众就持有多少，因为利率太低了。持币持币成本太小了，可以忽略不计。
3、利率是债券市场的到期收益率，与持券的即期收益率是两回事。看下米什金的第四章
4、克鲁格曼也提出了。汇率的流动性陷阱问题。

价格是相对的，流动性陷阱存在的情况，是对市场判断的具体反映。
也就是说在低利率刺激经济的时候，理性的预期认为经济没有值得投资以获取盈利，但是低利率可以降低货币持有成本，在这种情况下，大家都在等抄底，但是底是什么，就众说纷纭了，所以流动性陷阱只是一种极端的短期现象，或许你没发觉就已经经历了
因为完备信息的不可能，所以分析出的结果是不一样的，这是市场情况下的结论
中国的情况不要多问，神仙会生气