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进行ADF检验，得出下列结果，P-value =0是不是说明要拒绝原假设-存在单位根，进而说明时间序列是平稳的？？？最近开始学STATA，有很多不懂，希望高人留步，指点一二，谢谢！！！
. dfuller return, trend
Dickey-Fuller test for unit root                   Number of obs   =      1325
                               ---------- Interpolated Dickey-Fuller ---------
                  Test         1% Critical       5% Critical      10% Critical
               Statistic           Value             Value             Value
------------------------------------------------------------------------------
Z(t)            -33.755            -3.960            -3.410            -3.120
------------------------------------------------------------------------------
MacKinnon approximate p-value for Z(t) = 0.0000
.
. dfuller return, drift
Dickey-Fuller test for unit root                   Number of obs   =      1325
                               ----------- Z(t) has t-distribution -----------
                  Test         1% Critical       5% Critical      10% Critical
               Statistic           Value             Value             Value
------------------------------------------------------------------------------
Z(t)            -33.763            -2.329            -1.646            -1.282
------------------------------------------------------------------------------
p-value for Z(t) = 0.0000
.
. dfuller return, noconstant
Dickey-Fuller test for unit root                   Number of obs   =      1325
                               ---------- Interpolated Dickey-Fuller ---------
                  Test         1% Critical       5% Critical      10% Critical
               Statistic           Value             Value             Value
------------------------------------------------------------------------------
Z(t)            -33.740            -2.580            -1.950            -1.620
.
.
end of do-file

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关键词：distribution interpolate Approximate noconstant statistic 检验 结果 帮忙

p-value=0意味着序列是平稳的，即拒绝存在单位根的原假设

H0:存在单位根，H1:序列平稳 P值为发生H0的概率，P值越小发生的概率越小，所以当P值显著为0时，H0不可能发生，拒绝原假设，接受H1，序列为平稳的

谢谢楼上的回答！我现在又发现个问题。上面的数据是股票价格，一般在实证研究中用收益率代替价格即：Rt=LnPt-LnPt-1. 那么，这公式算不算已经对收益率的进行一阶差分了呢？

crazyqi 发表于 2010-8-10 18:56
H0:存在单位根，H1:序列平稳 P值为发生H0的概率，P值越小发生的概率越小，所以当P值显著为0时，H0不可能发生，拒绝原假设，接受H1，序列为平稳的

解答的很漂亮，谢谢！！！