2012.05.19 FRM 一级 真题回忆整合版（一共77题）大家顶起来呀！

第7题，是求权重。   权重不就是1-a-b 那个最大就选哪个吗，Notes上面有解析

5. strip hedge 什么时候比stack hedge 更有效       这个题是问什么时候更有效，还是为什么更有效，忘记了
这个 不会，没怎么复习到。

8.说某年的bond skew大于0，kurtosis 大于3，问下面四种情况中，哪种发生在小于三个标准差和大于三个标准差的值哪个配套？


我选2  4.因为是右偏的，所以右边的outlines比较多。不太确定，求其他解析

16. 给了四种bond, 时间不同，coupon不同，找出价格最大的bond, 时间越短，coupon越大，价格越高
这个应该是coupon越大，时间越长，价格越高吧？？因为收益率是给定的，y<c ,时间越长，比如T1>T2,  T2到T1时间里还可以拿现金流啊

22. 以下哪个符合modern portfolio theory，A，用standarddeviation 表示risk，D，portfolio consist of two assets is generally less than the sum oftwo assets
我好像选a，乱猜的

wwq2001 发表于 2012-5-20 17:24
11我选的是forward...我一直理解的是bs主要估价option的......呜呜......

Me too

我觉得您一定是能过的！！

墨敌音 发表于 2012-5-20 19:50
7.给了GARCH模型中四种bond的W和a,b系数,求哪一个的long-run average volatility最大

我记得问的是哪一个 ...

那道题刚好算weight和long term volatility 都是一个答案

墨敌音 发表于 2012-5-20 19:50
7.给了GARCH模型中四种bond的W和a,b系数,求哪一个的long-run average volatility最大

我记得问的是哪一个 ...

那道题刚好算weight和long term volatility 都是一个答案

jwq1984 发表于 2012-5-21 09:24
我觉得您一定是能过的！！

未必，但愿吧~