实际汇率的计算公式

WDI数据库中的实际汇率的说明:
是购买力平价汇率/市场汇率
得到的
哪位大神知道具体的计算公式什么?

由于BIS网站中给出的实际汇率和实际有效汇率都是指数,
请问汇率指数和汇率哪个用的更多些?
其中的优缺点请说下,
多谢

primmxz 发表于 2013-8-30 10:31
应用指数,有个问题,就是你是否要取对数?
第二,指数的波动性不大,
又问非平稳性的问题处理不了

额 不知道你想研究的问题是什么啊
我用的指数 而且进行了对数处理 主要我研究的是时间序列 对数处理以后比较方便；
至于波动性大小的话 就得根据具体数值来看了吧~
你说的非平稳性处理不了是什么意思咯？
如果计量的话 ADF单位根发现不平稳以后可以差分啊~差分之后再检验平稳性

我不知道。
但我用的是指数
我个人觉得指数看起来不大不小 应用起来比较方便。
愿闻楼下解答。

不明白。。。

liuxc89 发表于 2013-8-29 23:47
我不知道。
但我用的是指数
我个人觉得指数看起来不大不小 应用起来比较方便。

应用指数,有个问题,就是你是否要取对数?
第二,指数的波动性不大,
又问非平稳性的问题处理不了

liuxc89 发表于 2013-8-30 19:27
额 不知道你想研究的问题是什么啊
我用的指数 而且进行了对数处理 主要我研究的是时间序列 对数处理以后 ...

我用的是面板数据
是小N大T的那种，我需要的是面板数据的时间序列，
利用非平稳的特征来做协整分析以及协整方程

primmxz 发表于 2013-8-30 19:33
我用的是面板数据
是小N大T的那种，我需要的是面板数据的时间序列，
利用非平稳的特征来做协整分析以及 ...

额 面板数据我没太有了解啊。。
但我觉得汇率就算用指数的话 应该也非平稳吧 我的汇率指数的时间序列也是非平稳的。。
去计量的版面提问吧 那里的人可能更专业更有针对性

liuxc89 发表于 2013-8-30 19:41
额 面板数据我没太有了解啊。。
但我觉得汇率就算用指数的话 应该也非平稳吧 我的汇率指数的时间序列也是 ...

用汇率指数有个问题，因为我研究的是新兴市场国家，属于broadly，都是从1994年开始
那么汇率是月度数据，但是我使用的其他数据都是年度数据，
这样的结果最终只能是年度数据，1994-2011，只有17年的data
不是很long，不适合用来做非平稳面板。
多谢你的回答

primmxz 发表于 2013-8-30 19:47
用汇率指数有个问题，因为我研究的是新兴市场国家，属于broadly，都是从1994年开始
那么汇率是月度数据， ...

客气了
祝你得到满意的答案咯~~

建议百度一下~