问题:(1)GARCH模型中关于ARCH项和GARCH项的系数分别是什么含义?
(2)二项系数的和能不能大于1?小于1和大于1分别说明了什么?跪求高手!!
附:查资料关于第二个问题,主要有两种意见(1)系数和必须小于1,要满足宽平稳的约束!否则模型不合理(2)可以大于1,表示对冲击的影响逐渐地扩散,即冲击的影响不会消失。到底哪个是真像,有没有权威的解答或者资料?跪求
|
楼主: 简单012
|
11951
3
[问答] GARCH模型各个系数的限制及含义问题 |
|
本科生 11%
-
|
| ||
|
|
| ||
加好友,备注jltj京ICP备16021002号-2 京B2-20170662号
京公网安备 11010802022788号
论坛法律顾问:王进律师
知识产权保护声明
免责及隐私声明


