连老师,我把初级和高级的几乎都听了不止一遍了(高级GMM部分暂时掠过,等考试完后再听),效果不是一句话 - 受益匪浅 就能概括的了,真得感觉非常非常的好,而且我也发现你是非常的knowledgable的。所以我就一点也不担心我的问题你会无法解答的,就是麻烦连老师了!
我的问题如下,
我在我论文实症分析的一章里面,用的是 cross sectional 回归。其中有一个比较重要的解释变量,简称A吧,回归的结果是正的符号而且显著的,这个结果也是我所期望的。
然后在论文的下一章里面,是回归Panel data.(其中在解释变量里面,依旧是有A这个变量的,不过不再是一年的数据,而是从1993到2002,一共十年的时间的。)虽然是Panel data.,但是我做了Two stage analysis.首先是找出fixed effect,然后把所有的解释变量取平均值,用这些平均值去对这个fixed effect做回归。回归的结果是其中这个A变量不显著。
考官问我如何解释这个问题。同样的一个变量,在cross sectional 回归中,显著,而在Panel data回归中不显著。
我的解释是因为cross sectional数据只是一年的,而Panel data中的数据是10年的,里面可能有测量误差。但是这个解释考官并不满意。最后他给我的答案是这个数据这10年应该是没有什么变化的,所以最后才不显著。
请问连老师,你是怎么看这个问题的?为什么10年不变,结果才不显著呢?我完全摸不到头脑!
非常谢谢你!
[此贴子已经被作者于2009-2-24 6:00:57编辑过]