求助----关于xtabond2命令Sargan值的困惑

sophiafinn 发表于 2011-5-5 22:30
16# jding1986

对

请问
（1）robust small 是什么意思？小N小T可以用xtabond2吗？
（2）xtabond2中加了robust后sargan检验可以用吗？（看到xtdpdsys中加robust后sargan不可用）
（3）如过xtabond2中工具变量个数大于group，这时是看sargan还是看Hansen？如果检验通过模型就可用是吗？不用在意工具变量个数是否大于group？

白富美2 发表于 2016-5-13 12:17
请问
（1）robust small 是什么意思？小N小T可以用xtabond2吗？
（2）xtabond2中加了robust后sargan检验 ...

robust 表示加入w-c稳健标准差，两步sys-gmm必须加，不然结果是有偏的。smal表示小样本，系统gmm可以用于短面板，长面板更是可以使用。
加入robust后，sargan检验不是有效的，应该关注hansen检验。
一般要求工具变量小于截面个数，你通过滞后项和collapse相结合来控制工具变量个数吧。