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雷达卡
發布日期：2020/03/30
根據TrendForce記憶體儲存研究(DRAMeXchange)調查，雖然新冠疫情延燒，使得2020年第一季的終端產品出貨動能疲弱，但在NAND Flash方面，第一季均價在淡季仍上漲約5%。而第二季受到北美及中國市場資料中心的需求持續提升，因此Enterprise SSD占整體NAND Flash出貨比重攀升，將帶動NAND Flash第二季的均價較第一季上漲至少5%。
面對不明朗的疫情狀況，目前OEM客戶有意快速建立安全庫存，以免疫情衝擊中國及南韓的NAND Flash生產重鎮造成危機，因而提高第二季的採購量。考量此因素，不排除目前議價熱絡的狀態可能隱含部分的重複或超額下單 (double booking)的狀況。
至於現貨市場以及通路端，NAND Flash的價格疲態明顯，除了Wafer以外，由於相關通路商有套現求售壓力，部分品牌的SSD產品也開始走跌。目前第二季的NAND Flash整體需求以Enterprise SSD支撐，其他品項的漲勢則相對較弱。分析下半年全球疫情擴散速度大於預期，因此NAND Flash漲勢可能在下半年反轉，甚至最早於第三季開始走跌。
由於多數NAND Flash原廠都傾向將產能轉往Enterprise SSD，以獲得比Client SSD產品線更高的毛利，導致Client SSD供給吃緊。需求方面，即便第一季筆電出貨量受疫情影響衰退明顯，採購端認為後續Client SSD價格將持續走揚，所以並未下修現在與第二季的採購量，目的是提高安全庫存水位，增加第二季Client SSD價格成長的可能性，預計將至少有5%漲幅。
針對Wafer市場，從2019年第四季以來，因為伺服器/資料中心的SSD需求暢旺，加上來自遊戲新機採用SSD的新興需求，在產品排擠效應下，供應商紛紛降低對Wafer市場的供給，進而帶動價格上漲。而現階段仍未見到伺服器/資料中心需求下修及遊戲機上市時間延後，Wafer供給還是相當有限，因此TrendForce預期Wafer市場在三、四月份仍有短期支撐動能，但隨著下半年三大終端產品需求恐受疫情衝擊，無法排除Wafer市場在第二季末報價開始轉弱的可能。
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