yanght04 发表于 2012-8-11 09:56
给你几点补充:
1.TD-ACDMA是国家意志,当时在标准专利池中,大唐电信占了一部分,而且就是和时分有关的 ...
1、 对于2012来说,LTE远水不解近渴,GSM已经建到了极限,中移动必须用TD-SCDMA来分流缓解日益不堪数据重负的GSM网,保证语音不出问题,所以TD-SCDMA的用户必然会大增。
2、 联芯科技主要是基于TD-SCDMA终端芯片、协议栈开发方面的技术优势,提供包括基带、射频、电源管理在内的终端核心芯片,以及基于核心芯片的终端解决方案。2011年联芯TD芯片出货突破1000万片,预计今年达到2500万。利润预测是翻倍的。
3、上海优思主要从事终端设计以及核心零部件的销售,优思电子是为上海优思提供手机主板贴片加工配套服务。上海优思具有较好盈利能力。因此,本次交易完成后,大唐电信将进一步加强对终端设计产业的控制力,增强大唐在终端的整体设计和交付能力,提高归属于母公司的盈利水平。(证监会在审批ing)
4、 大唐电信重组之后,大唐电信将持有联芯科技99.36%股权、上海优思100%股权(原来就持有51%股权)和优思电子100%股权。(国务院国资委是已经下达批复同意电信科学技术院认购大唐电信的7500万股,说白了就是国务院同意电信科学院给大唐电信6亿,让大唐电信去发展)重组之后大唐电信就会实现了从技术、设备提供商到服务、方案提供商的转型,从核心网领域向用户端领域、从提供单一产品向提供完整解决方案的转型。它的饭碗主要在终端领域。“芯片设计及解决方案、软件服务、终端设计、移动互联网等新兴产业”是四大主营业务。在大唐电信四大板块中,按收入规模分,终端收入第一,软件与行业应用第二,集成电路第三,移动互联网现在还很少。按照利润贡献分,集成电路第一,终端设计排第二,软件与行业应用居第三位。而从未来发展看,软件和行业应用的规模极有可能最大。
总:你对专利这方面的研究,在下佩服,我研究的没你深入。我和你出发的角度可能不一样,我更多的从实战的角度出发,暂且不说专利,标准,重组等,买入并持有的理由如下:
1、 大唐电信重组之后的业务、业绩转变,是我坚定买入并支持的主要理由。4G、IC卡概念都是拿给别人炒作的(不过真的有蛋糕分),现在大部分的资金都在主攻业绩突然转变的股票,比如600272,600209,000863,600273,300293,这些牛股曾经都是普通的代码,但最近走的太牛了,现在资金喜欢这样基本面突变的,和郭主席有关,具体想必你也懂得。所以,我也就是顺着大势,要找到一个马上要乌鸡变凤凰的股票。但是大唐中报的业绩具体幅度我是不知道的,我只知道比一季度报好转,重组完成之后,业绩不多说。
2、 次要一点就是当年国投公司将对电信科研院持有的大唐控股公司进行额度为50亿元的战略投资,从而获得其35%的股权。不知道你是怎么看国有资产证券化的,不过这里不是重点,重点在于国家投出来的钱,肯定是要收回去的,他们的投资是必须成功的,有**的开路、扶持,央企始终是央企,静候成果就是了。
3、 大唐电信宣布重组前的价格是8.43,增发的价格是8.39(大唐电信要以这个价格增发很多,用来重组,所以8.39这个价格基本是不会破的),安全边际很高。有时候画饼的人太多,不好分辨真伪,且走一步看一步吧。