这种情况应该用什么计量模型？

这是一个有关公司在承销的时候怎么选择投行的问题。

第一步：看公司会不会switch以前为它服务的投行？

第二步：如果公司switch以前的投行，那么公司会不会倾向于选择某个集合的投行?

这是一个两步都是在选择的问题。而treatment effect和heckman都是只有第一步是选择。这种两步都是在选择的情况，应该用什么样的计量模型？非常感谢！

i have interest in this problem, is the data acquirable?

我感觉这个问题不一定要分两步考虑吧.应该考虑的是投行的收费,业绩,名声等等因素.我查了一下文献,有两篇论文讲的是在并购重组过程中企业选择投行的.不知对你有没有帮助.

看看这个行不~我不用要论坛币~~

~~~~~~~~~~~~~~这是IPO的,不知能不能帮上忙

我感觉这个问题不是两步的问题,问题的核心就是找出影响公司选择投行的因素.估计应该要用面板数据.应该采用面板数据里面的方法.不过也可以用heckman处理一下selection bias的问题，那样论文会好看很多。~