急急急！！求Fama-french三因素模型的应用或者贡献

5关注
2粉丝

博士生

1%

还不是VIP/贵宾

-

0%

威望: 0 级
论坛币: 76 个
通用积分: 2.0000
学术水平: 0 点
热心指数: 0 点
信用等级: 3 点
经验: 14785 点
帖子: 63
精华: 0
在线时间: 354 小时
注册时间: 2013-9-13
最后登录: 2021-2-20

楼主

少年时代balala 发表于 2015-3-25 22:15:18 |AI写论文

300论坛币

各位大神，妹纸在做对于fama-french三因素模型学术贡献和实际应用的总结。目前只总结到
1.三因素成为解释股票收益率的基本因素；
2.用于计算基准收益率，衡量基金表现，交易策略回报等。
请问各位对于三因素模型还有没有什么其他的贡献或者应用呢？急求啊~~

最佳答案

billyiqing 查看完整内容

学术贡献有很多，比如HML算是比较好用的因素，之后大家就想尽方法解释为什么HML这么好使。近期催生了一大堆production-based asset pricing models，都是这一类的。参见Zhang 2005, Journal of Finance. 也有很多behavioral finance的解释

分享0 收藏0 回帖