海通证券

　　投资要点:

　　事件。国轩高科(002074)发布公告,同南京金龙签署《2016年动力电池采购合同》,总金额10.6亿,将在2016年2月至2016年12月分批次交付,对此我们点评如下:

　　订单在手,景气依旧。本次合同订单共计6000套动力电池模组,而过去两年南京金龙电动客车销量位居全国前三,15年销量近9000量,需求充足,具备较强的履约能力;受制于产能限制,2015年公司与南京金龙合同仅1亿左右,16年增量明显;目前国轩产能扩至8亿ah,年底规划扩至20亿ah,同时具备较强的供应能力。

　　16年业绩确定性高增长。包括前期公告的中通客车(000957)2016年10.4亿动力电池订单,仅该两大增量客户国轩16年订单已突破21亿,接近去年全 ...

全文地址：https://bbs.pinggu.org/thread-3814337-1-1.html