本人想利用VAR和脉冲响应函数来研究neer ppi cci ipius 四个变量对x13(价格水平)的影响。所有变量均为一阶差分平稳。
程序如下,
data granger;
set sasuser.lnprice;
ppi1=dif(ppi);
x131=dif(x13);
neer1=dif(neer);
cci1=dif(cci);
ipius1=dif(ipius);
run;
proc varmax data=granger;
model x131 ppi1 neer1 cci1 ipius1/p=2 print=(impulse=(simple) decompose(12)) printform=both;
run;
proc varmax data=granger;
model x13 ppi neer cci ipius/p=2 print=(impulse=(simple) decompose(12)) printform=both;
run;
其中红色部分为利用原始数据进行分析,结果如下:
Variable Lag x13 ppi neer cci ipius
x13 1 -0.23570 0.67592 0.26472 -0.01788 0.29086
2 0.24630 1.38660 -0.05798 0.01629 0.12871
3 -0.07472 1.84409 -0.01297 -0.00398 0.29493
4 0.07509 2.07982 -0.09499 0.00597 0.32525
5 -0.00825 2.31191 -0.07960 0.00151 0.34100
6 0.03819 2.49306 -0.10336 0.00481 0.25829
7 0.01101 2.65688 -0.10545 0.00224 0.14479
8 0.01741 2.76906 -0.12295 0.00031 0.00204
9 0.00046 2.83172 -0.13509 -0.00431 -0.13401
10 -0.00686 2.83786 -0.15023 -0.00907 -0.25472
11 -0.01983 2.79681 -0.16090 -0.01435 -0.34708
12 -0.02816 2.71749 -0.16897 -0.01906 -0.40967
蓝色部分为利用所有变量的一阶差分进行分析,结果如下:
Simple Impulse Response by Variable
Variable Lag x131 ppi1 neer1 cci1 ipius1
x131 1 -0.95119 1.22564 0.14639 -0.00794 -0.12766
2 0.61192 -0.35570 0.28973 0.06562 0.38430
3 -0.24922 1.27158 -0.60705 -0.07725 -0.30567
4 0.03249 -1.56779 0.52119 0.03657 0.67808
5 0.05357 0.87711 -0.28854 -0.00633 -0.21671
6 -0.06209 -0.21789 0.06850 0.00130 0.03798
7 0.04008 -0.06653 0.02549 0.00277 0.06506
8 -0.01724 0.07600 -0.03872 -0.00379 -0.01744
9 0.00325 -0.08294 0.02987 0.00268 0.02906
10 0.00248 0.05241 -0.01717 -0.00068 -0.01634
11 -0.00350 -0.01997 0.00596 0.00002 0.00446
12 0.00248 -0.00162 0.00068 0.00014 0.00251
1.由以上结果可以看出,红色部分PPI的冲击并不收敛,而蓝色部分的冲击随时间的延长而逐渐衰减到零。在EVIEWS软件中,可以做VAR模型的稳定性检验,即单位圆检验,模型稳定则脉冲冲击的影响会逐渐衰减,如果模型不稳定,则冲击效应发散。可是我不会在SAS中进行这个检验,有哪位高手知道啊?
2.求教各位高手,这是不是说明我应该用其一阶差分来进行脉冲分析啊?